2020年年度报告全文
广东星徽精密制造股份有限公司
2020年年度报告
2021-068
2021年04月
1 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
公司负责人蔡耿锡、主管会计工作负责人张梅生及会计机构负责人(会计主管人员)吕亚丽声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以2020年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.6元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增0股。
2 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 目录 第一节
第三节
第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况..........................................................................81
第十节
3 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 释义项公司、本公司、股份公司清远星徽 家居五金 星野投资 泽宝技术泽宝股份深圳邻友通长沙泽宝杭州泽宝深圳丽耳深圳小嘉蜜獾软件SKLSTLSTK ZBT SVJ上海星翚Donati股东大会董事或董事会监事或监事会公司章程中国证监会
4 释义 指 释义内容 指广东星徽精密制造股份有限公司 指清远市星徽精密制造有限公司 广东星徽家居五金有限公司（原“广东星徽高端滑轨制造有限公指 司”） 公司的控股股东，成立时名称为"顺德市星野实业有限公司"，2007指年更名为"佛山市顺德区星野实业有限公司"，2010年更名为"广东 星野投资有限责任公司" 指深圳市泽宝创新技术有限公司 指深圳市泽宝电子商务股份有限公司，泽宝技术的前身 指深圳市邻友通科技发展有限公司，系泽宝技术全资子公司 指长沙市泽宝科技有限责任公司，系泽宝技术全资子公司 指杭州泽宝网络科技有限公司，系SKL全资子公司 指深圳市丽耳科技有限公司，系泽宝技术持股60%的控股子公司 指深圳小嘉科技有限公司，系泽宝技术持股55%的控股子公司 指广州蜜獾软件有限公司，系泽宝技术全资子公司 指Sunvalley（HK）Limited，系泽宝技术全资子公司 指Sunvalley（HK）TechnologyLimited，系泽宝技术全资子公司 SunvalleytekInternationalInc系Sunvalley（HK）系SKL全资子公指 司 ZBTInternationalTradingGmbH，系Sunvalley（HK）系SKL全资指 子公司 SUNVALLEYJAPANCo.,Ltd，系Sunvalley（HK）系SKL全资子指 公司 指上海星翚五金有限公司 指DonatiS.r.l. 指广东星徽精密制造股份有限公司股东大会 指广东星徽精密制造股份有限公司董事或董事会 指广东星徽精密制造股份有限公司监事或监事会 指现行的《广东星徽精密制造股份有限公司章程》 指中国证券监督管理委员会 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 A股、股票元、万元本期、报告期上期、上年同期《公司法》《证券法》ORACLEERP、ERP铰链 滑轨 中审华 指境内上市的每股面值1.00元的人民币普通股股票指人民币元、人民币万元 指2020年1月1日至2020年12月31日指2019年1月1日至2019年12月31日指《中华人民共和国公司法》 指《中华人民共和国证券法》 指美国甲骨文公司开发的企业资源管理系统 指用来连接两个固体，并允许两者之间做转动的机械装置 由金属或其它材料制成的槽或脊，可承受、固定、引导移动装置或指 设备并减少其摩擦的一种装置 指中审华会计师事务所（特殊普通合伙）
5 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第二节公司简介和主要财务指标
一、公司信息 股票简称公司的中文名称公司的中文简称公司的外文名称（如有）公司的外文名称缩写（如有）公司的法定代表人注册地址注册地址的邮政编码办公地址办公地址的邮政编码公司国际互联网网址电子信箱 星徽股份 股票代码 广东星徽精密制造股份有限公司 星徽股份 GuangdongSACAPrecisionManufacturingCo.,Ltd. 300464 SACA 蔡耿锡广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三528311广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三528311sec@
二、联系人和联系方式 姓名联系地址电话传真电子信箱 董事会秘书鲁金莲广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三0757-263324000757-26326798sec@ 证券事务代表包伟广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三0757-263324000757-26326798sec@
三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称登载年度报告的中国证监会指定网站的网址公司年度报告备置地点 《中国证券报》、《上海证券报》巨潮资讯网公司证券部
6 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中审华会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 天津市和平区解放北路188号信达广场52层 签字会计师姓名 黄斌、熊明华 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构□适用√不适用公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问□适用√不适用
五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据□是√否 2020年 2019年 本年比上年增减 2018年 营业收入（元） 5,522,961,491.98 3,491,336,582.00 58.19% 711,147,838.49 归属于上市公司股东的净利润（元） 211,731,685.93 148,553,520.80 42.53% 2,044,036.37 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元） 189,076,374.37 132,896,866.34 42.27% -10,208,046.89 经营活动产生的现金流量净额（元） -151,994,700.61 152,886,242.62 -199.42% 14,471,512.53 基本每股收益（元/股） 0.5996 0.48 24.92% 0.01 稀释每股收益（元/股） 0.5996 0.48 24.92% 0.01 加权平均净资产收益率 11.23% 10.67% 0.56% 0.40% 2020
年末 2019年末 本年末比上年末增减 2018年末 资产总额（元） 4,047,173,161.20 3,402,241,866.99 18.96% 2,904,581,396.81 归属于上市公司股东的净资产（元） 1,978,291,611.68 1,801,150,756.57 9.83% 510,853,411.16 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确
定性□是√否扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值□是√否
7 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
六、分季度主要财务指标 第一季度 第二季度 第三季度 营业收入 835,483,590.42 1,218,362,631.63 1,412,146,565.42 归属于上市公司股东的净利润 8,423,800.52 117,906,097.30 76,353,255.31 归属于上市公司股东的扣除非
经常性损益的净利润 8,194,801.80 111,307,203.06 74,506,346.06 经营活动产生的现金流量净额 -79,715,254.83 56,365,126.20 -131,340,298.92 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
□是√否 单位：元第四季度2,056,968,704.51 9,048,532.80 -1,936,508.24 2,695,726.94
七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □
适用√不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
八、非经常性损益项目及金额 √适用□不适用 项目非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费委托他人投资或管理资产的损益除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及
8 2020年金额20,666.08 10,753,320.642,993,233.281,851,401.3712,196,974.48 2019年金额11,115,900.5616,356,981.76602,480.04-4,513,945.3625,017.24 2018年金额9,300,390.75 4,781,724.66 228,747.18453,227.38 单位：元说明 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -4,155,628.09 -4,975,002.38 -340,669.66 减：所得税影响额 1,002,862.99 2,950,871.12 2,171,337.05 少数股东权益影响额（税后） 1,793.21 3,906.28 合计 22,655,311.56 15,656,654.46 12,252,083.26 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第
1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □适用√不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。
9 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第三节公司业务概要
一、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第8号——上市公司从事零售相关业务》的披露要求 报告期内，公司主要从事自有品牌的电源类、蓝牙音频类、小家电类、电脑手机周边类、个护健康类等消费电子产品的研发、设计、销售和精密金属连接件的研发、生产、销售。
（一）消费电子领域
1、主要业务和经营模式 2018年，公司通过收购泽宝技术100%股权进入消费电子领域。
泽宝技术成立于2007年，主要从事消费电子产品的设计研发、品牌推广和海外线上运营、线下渠道开拓。
拥有自主品牌和知识产权，已形成RAVPower、TaoTronics、VAVA、Anjou、Sable、HooToo六大品牌，主要产品品类包括电源类、蓝牙音频类、小家电类、电脑手机周边类、个护健康类等，主要通过亚马逊平台向个人消费者销售产品，主要市场位于海外。
2020年度，公司在亚马逊平台销售额突破45亿元。
主要产品品类情况如下：1）、电源类产品 公司充电类产品主要以“RAVPower”品牌为主，旗下拥有移动电源、充电器、数据线、集线器、车载配件等多个品类的产品。
公司自2011年以来就开始布局移动电源，自研产品有普通移动电源、无线充移动电源、户外移动电源、逆变移动电源等多个品类。
同时RAVPower也是快充领域的先行者，主营产品有墙充、桌充、车充等设备，品线齐全，覆盖面广，其自研的iSmart智能充电技术，Multiprotect安全防护系统，大大提升了充电设备的安全性能；RAVPower在行业内率先推出氮化镓充电器，该充电器具有体积小，功率大，发热量低，安全高效等优势。
2）、蓝牙音频类产品 公司音频类产品的主要品牌为Taotronics，产品主要包含蓝牙音响和蓝牙耳机等两大品类。
蓝牙耳机在技术实现处于行业领先水平，拥有主动降噪及智能唤醒两大突出优势，外观设计个性化，在音质、通话品质、防水、蓝牙稳定性等方面上追求极致体验。
3）、家电类产品 公司的家电类产品涉及品类较广，包括智能创新设备及家电产品系列。
公司的智能创新设备主要包括VAVA品牌的智能设备和其他新品类的智能产品。
VAVA团队拥有较强的研发实力，所覆盖的产品包括4K激光电视、行车记录仪以及家庭监视器等。
其自研的BabyMonitor、DashCam、Voom21蓝牙音箱，曾荣获德国红点设计大奖。
VAVA自研首款激光电视性能卓越：4K超高清分辨率、80-150英寸大屏，哈曼卡顿定制音响。
一经推出，即赢得市场欢迎，其在美国亚马逊市场销量位居第
一。
家电系列的主要产品包括LED灯具、塔扇、加湿器、空气净化器和暖风机等，部分家电采用了智能控制技术，可以感受外界条件的变化自动作出调节。
公司团队对这些产品都有较深刻理解，投入大量研发资源以追求极致的产品用户体验，并受到了市场的认可。
公司多款家电产品在市场有较高的市场占有率，如公司的LED灯具、塔扇等。
2、行业情况近年来受政策扶持、科技发展以及市场环境改善等因素的影响，国与国之间的贸易方式 正悄然发生变化。
与传统国际贸易链路长且不利于品牌发展的特点相比，跨境电商则具备短 10 广东星徽精密制造股份有限公司
2020年年度报告全文 链路，易于积累品牌势能的竞争优势。
整个行业正呈现出快速发展态势，市场规模不断增长。
我国出口跨境电商市场交易规模以年均20%以上的增速，从2013年2.7万亿元增长至 2019年8.03万亿元。
其中，出口电商网络零售市场交易规模也不断扩大，2019年中国出口跨境电商网络零售市场交易规模达到1.73万亿元，同比增长23.57%。
数据来源：网经社《2019年度中国跨境电商市场数据监测报告》 2020年，在新冠疫情影响下，海外消费者在疫情峰值时出行受限，电商消费得到宝贵发展机会，助推其电商渗透率有效上升，同时，受疫情影响，人民的消费习惯也逐渐改变。
美国商务部数据显示，2020年美国电商交易额达到8611亿美元，同比增长44.5%，创下近20年来增速记录，占全国零售比例由2019年11.0%大幅提升至21.3%。
由于中国防疫工作较为成功，本土产业链受到影响较小。
背靠供应链优势，中国跨境电商加速发展。
随着跨境电商行业规模日趋庞大，不同的细分子行业也迅速成长。
具体来说，整个行业可分为出口跨境电商、进口跨境电商与跨境电商服务商。
跨境电商产业图谱 出口跨境电商，分为B2B与B2C两类。
公司所处细分行业为B2C中的消费电子类。
诸多细分行业中，以电子产品的市场规模大，天花板高，在2018年中国跨境电商出口品类占比达 11 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 到20%。
目前跨境电商市场上，国际B2C跨境电商平台主要有Amazon（亚马逊）、eBay、Wish、Walmart、Newegg等。
亚马逊是目前最大的全球外贸交易平台,根据其财报，亚马逊在2020年Q1-Q4单季度收入同比増速分别为26%、40%、37%、44%，2020年营收达到3860.64亿美元，同比增长38%，保持较快增长。
泽宝技术主要通过亚马逊平台销售自有品牌的电源类、蓝牙音频类、小家电类、电脑手机周边类、个护健康类等消费电子产品。
根据DigitimesResearch公布的数据，2020年全球智能手机出货量为12.4亿部，与2019年相比下降8.8%，但5G手机销量却大幅提，2019年全球出货量仅为2000万部，到了2020年达到2.8至3亿部。
。
依赖于智能手机深海市场，电源类产品、蓝牙音频类产品、智能家电、电脑手机周边类产品作为衍生市场，其需求亦不断攀升，同时消费者对性能、实用程度的要求也随着智能手机迭代不断上升，有较大研发创新空间和广阔的市场空间。
3、行业地位 泽宝技术是一家集设计研发、品牌推广和海外线上运营、线下渠道开拓于一体的全球知名品牌公司。
秉承“打造极致产品”的理念，在亚马逊平台开展B2C业务10余年以来，旗下RavPower、TaoTronics、VAVA、Sable四大品牌陆续推出多款电源、家电、音频、视频、家纺等多类产品，深受海内外消费者的喜爱，不仅销量遥遥领先，更积累了千万级的品牌忠实用户群体。
凭借出色的产品设计、卓越的产品体验、过硬的产品质量，2020年公司再创佳绩，多款产品在亚马逊排名中名列前茅，如移动电源、蓝牙发射器、LED台灯、加湿器等。
在亚马逊全球峰会上，被授予”2020年度亚马逊全球布局年度卖家“的荣誉称号。
2020年，公司在消费电子领域进一步深挖，进军激光电视行业。
凭借强大的研发与设计能力，成功推出首款VAVA4K激光电视。
产品自发布以来，在海外市场取得了骄人的成绩，并受到众多北美杂志和购物网站的强力推荐。
在ScreenRant和Lifewire等科技网站上，排在“BestOverallProjectorof2020”首位，此外，在家庭影音发烧友AVS论坛上，更是获得了“TopChoiceof2020”奖项。
强大的产品竞争力，离不开研发与设计实力。
截至2020年底，公司更进一步加大产品研发，在美国、欧洲、英国等国家，取得技术专利、外观专利共计800余项，为产品开发，提供了强有力的支持和保障。
（二）精密五金领域
1、主要业务和经营模式 公司1994年开始从事精密五金的研发、制造及销售业务，主要产品为铰链、滑轨公司装备了意大利全自动铰链组装机、意大利高速冲床、台湾精密滚轧机、德玛CNC数控机等自动化生产设备以及一批二次元、三次元高精密检测设备，拥有先进的制造技术。
公司生产的滑轨、铰链等精密金属连接件广泛应用于家具、家居、家电、工业、IT、金融、汽车等领域，对于实现下游产品的高性能及高精密，推动下游产业先进制造升级起到重要作用。
2、行业情况近几年，我国制造业本身的产业升级，新型配件生产研究水平不断提高，高端金属连 接件产品替代进口趋势日渐显现，同时下游多产业带动，为行业发展提供新的增长点；家电、工业、IT等领域对金属连接件应用的兴起，精密度、复杂度较高的中高档产品市场容量也不断加大，为具备新产品研发实力的企业提供更多新的利润增长点。
（1）进口替代趋势日渐显现 12 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 一方面，随着行业的发展和市场不断规范，生产企业开始重视新产品的开发及知识产权保护，为高端产品的国产化奠定基础。
另一方面，金属连接件厂商由于与下游客户开展深入合作，凭借成本、个性服务、细分市场的优势逐步获得下游客户的认可，尤其是我国制造业本身的产业升级，对新型配件工艺研究提出了更高要求，对精密金属连接件的本地化服务需求不可或缺。
我国金属连接件生产企业与下游制造企业客户形成了更为紧密的联系，及时满足制造业的工艺需求，替代进口步伐将不断加快，从而获取原本进口产品所占据的市场空间。
（2）金属制品业向规模化、集约化趋势发展 中国的金属制品业是具有一定技术含量的劳动密集型产业，并且主要面向国内市场。
在
工农业稳定发展、城市化进程持续推进的情况下，金属制品需求不断增长，自2012年至2020年8月，行业企业数量由17,957家增长至24,785家，复合增长率为2.1%，行业规模持续扩大；行业整体利润总额下降幅度较大，而龙头企业利润保持增长，表明实力强大企业经营效益稳步提高，中小型企业盈利能力减弱。
目前，我国金属制品行业发展较为混乱，仍面临着较多问题需要改善，未来调整产业结构，推动行业健康发展仍是当务之急，规模化、集约化发展将成为行业趋势，未来中小企业经营压力将日益增大，小型企业将逐步被市场所淘汰。
（3）下游多产业带动，为行业发展提供新的增长点 精密金属连接件的传统应用领域主要为家具及家居市场，2019年，房价整体维持温和上
涨，中国商品房销售面积17.2亿平方米，累计同比下降0.1%，增速较上年全年回落2.4百分点；同期销售金额16.0万亿元，累计同比增长6.5%，增速较上年回落5.7百分点。
目前房价涨势仍好于2014年低谷期，行业韧性犹存，对于公司下游行业的影响较弱，下游行业在良好的宏观经济走势下仍保持上行。
同时，家电、工业、IT等领域对金属连接件应用的兴起，精密度、复杂度较高的中高档产品市场容量也不断加大，为具备新产品研发实力的企业提供更多新的利润增长点。
3、行业地位 目前公司拥有行业领先的台湾高精密全自动辊轧成型机、意大利铰链冲压机和全自动装配机以及FANUC机器人等，公司和全资子公司清远星徽是国家高新技术企业。
公司先后获得“广东省优秀自主品牌”、“广东省诚信示范企业”等称号，公司的“SH-ABC”商标被认定为“广东省著名商标”，“SH-ABC牌”铰链、导轨先后获评为“广东省名牌产品”，并在澳大利亚、加拿大、美国、日本、韩国、新西兰等多个国家申请了商标国际注册保护。
公司具有ISO9001质量管理体系认证证书、ISO14001环境管理体系认证证书、美国BIFMA认证、国际品质SGS认证四大认证。
2020年公司成为“2020年佛山企业100强”企业、“佛山高新区2020年领军企业”。
公司在产品设计、两化融合、研发创新等方面处于同行业领先地位。
二、主要资产重大变化情况
1、主要资产重大变化情况 固定资产无形资产 主要资产 无重大变化无重大变化 重大变化说明 13 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 在建工程应收账款存货其他应收款 主要增加设备、模具在建工程主要是销售规模增加期末应收货款增加所致主要是营销规模增加期末公司备货增加所致主要是计提税款赔偿款，应收退税款增加所致
2、主要境外资产情况 √适用□不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 SacaPrecisionTechnologyS.r.l. 非同一控制并购 Sunvalley（HK）Limited 非同一控制并购 SunvalleytekInternationalInc. 非同一控制并购 ZBTInternationalTradingGmbH 非同一控制并购 SUNVALLEYJAPANCo.Ltd 非同一控制并购 PROFOUNDCENTURYLIMITED 新设 HERITAGEWISDOMLIMITED 新设 SpectrumPower 新设 42,508,691.45 意大利 67,342,791香港 .23 37,915,598美国 .11 16,055,838德国 .74 -4,345,606.日本 85 -6,741,378.香港 73 -4,281,871.香港 55 -970,248.52 香港 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 公司统
一 生产销售 盈利 管控 公司统
一 贸易 盈利 管控 公司统
一 贸易 盈利 管控 公司统
一 贸易 盈利 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 境外资产
占公司净资产的比 重 是否存在重大减值 风险 2.12%否 3.37%否 1.89%否 0.80%否-0.22%否-0.34%否 -0.21%否-0.05%否 14 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 CompanyLimited EarfunTechnology(HK)Limited 新设 XiaojiaTechnologyCo.,Limited 新设 Sunvalley(HK)TechnologyLimited 新设 其他情况无 说明 2,629,763.香港 40 27,287,150香港 .27 -12,474.63香港 公司统
一 电子商务 盈利 管控 公司统
一 电子商务 盈利 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 0.13%否1.36%否0.00%否
三、核心竞争力分析 （一）消费电子领域
1、创新研发优势 泽宝技术自2016年开始往产品方向转型，着眼于产品品牌化运作及精品化策略，在产品研发上投入了大量资源，建立了完善且先进的产品研发体系，核心研发团队成员来自于中国科学院、TCL、华为、腾讯等科研院所及知名企业。
经过潜心研发，泽宝技术在视频合成、视频处理、云端交互、图像解析、AI物体识别算法、负反馈算法、色彩管理算法、喷绘算法以及云端存储技术等方面建立了专业的技术储备，产品研发沿视频图像、美妆个护、小家电等智能产品方向展开。
截至2020年末，泽宝技术在境内拥有2件发明专利、47件实用新型专利、96件外观设计专利；在境外拥有4件发明专利、4件实用新型专利、366件外观设计专利，覆盖中国、美国、德国、日本等国家。
2、专注自主品牌营运优势 泽宝技术自2008年开始在亚马逊平台开展B2C业务，迄今已十余年，推广自有品牌产品已有十年，目前产品均为自有品牌产品，部分产品在亚马逊的线上市场份额位于前列，如LED台灯、蓝牙耳机、移动电源、行车记录仪等。
通过产品占有率和口碑的长期渗透，公司自有品牌已成为具备一定市场影响力的亚马逊线上品牌，与市场同类竞品形成品牌差异化竞争优势，有助于提高终端用户的粘性和忠诚度，也为开拓线下渠道奠定了品牌基础。
在2019亚马逊全球开店中国出口跨境品牌百强中，泽宝技术旗下RAVPower、TaoTronics、VAVA、Sable四大品牌位列其中。
2020年公司多款产品在亚马逊排名中名列前茅，被亚马逊授予”2020年度亚马逊全球布局年度卖家“的荣誉称号。
3、供应链整合优势 泽宝技术以整合优质供应商，合作共赢、共同提升为合作理念，建立了供应商分级管理制度和质量管理体系，与战略供应商建立了深度协同的合作关系。
泽宝技术供应链管理中心全流程参与供应商管控，帮助供应商提高生产良率、改进生产工艺，确保快速交付。
通过建立完善的产品品质控制体系，形成从供应商管理、成品品质管理、客户反馈管理的整个品质 15 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 管理链。
在跨境物流方面，深圳邻友通取得国家海关总署AEO高级认证，能够享受先行办理验放手续，以及AEO互认国家或地区海关提供的通关便利措施，提高了公司跨境供应链物流效率。
4、本土化运营优势 泽宝技术除美国、英国等传统英语市场外，积极布局了德国、法国、意大利、西班牙、日本等小语种市场，并在美国、德国、法国、日本设有海外公司。
泽宝技术运营团队包括美国、英国、德国、意大利、澳大利亚、瑞士、日本等国家的外籍工作人员，多元化的国际人才队伍，能够更清晰地了解当地的文化及客户需求，同时凭借多年的运营积累，在境外通关、物流仓储、客服、售后、推广渠道方面拥有较丰富的本土化运营经验。
（二）精密五金领域
1、智能制造优势 公司成立27年来一直专注于滑轨、铰链等精密金属连接件的研发、设计、生产与服务；通过自主研发、技术引进和改造等方式；通过机器人换人，智能制造和柔性生产，标准化精密模具开发等，实现金属连接件这一传统产业的高新技术改造，形成公司立足行业领先地位的核心竞争优势。
目前公司装备行业领先的台湾高精密全自动辊轧成型机、技术与世界先进同步的意大利铰链冲压机及全套模具和铰链全自动装配机、FANUC机器人以及德玛CNC数控机等自动化生产设备以及一批二次元、三次元高精密检测设备，实现自动化、智能化的精密生产，确保产品质量稳定可靠。
公司为广东省知识产权示范企业，国家知识产权优势企业，佛山市“中国制造2025”试点示范企业。
2020年公司成为“2020年佛山企业100强”企业、“佛山高新区2020年领军企业”。
公司目前具有有效专利279项，其中发明专利15项，实用新型261项，外观3项。
2020年取得专利32项，其中发明专利4项、实用新型28项。
2、全规格产品和服务优势 随着消费者对生活品质追求的提高，公司下游家具、家居、家电、IT、工具柜等客户对精密金属连接件的品牌要求日益明确，对产品的规格、型号也有复杂要求。
公司通过“SH-ABC”品牌提高客户认知粘度，通过模具的标准化、模块化，形成完整的产品线能力，实现快速柔性生产，为客户提供多产品、全规格、具有品牌保证的供应服务。
公司的滑轨产品系列承重范围从10kg至800kg、宽度从17mm至76mm，可满足客户对缓冲、反弹、互锁、快拆、隐藏等功能需求；铰链产品系列铰杯直径从26mm、35mm、40mm、开门角度从45°至270°，可满足各种特殊角度、各种门厚、缓冲、反弹、快拆等功能需求，从而为客户提供全方位需求和服务。
16 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第四节经营情况讨论与分析
一、概述 2020年，面对突如其来的新冠疫情，公司第一时间投入疫情防控和复工复产，推动精细化管控体系建设，以客户为中心，多渠道保证市场和客户需求。
随着国内疫情的有效缓解，公司精密五金业务于2020年7月恢复增长。
消费电子业务充分利用欧美等地区疫情环境下线上销售增长契机，加强市场研判，调整产销结构，全年销售实现大幅增长。
报告期公司实现营业收入552,296.15万元，比上年同期增长58.19%；实现归属于上市公司股东的净利润21,173.17万元，比上年同期增加6,317.82万元，增长42.53%。
1、积极复工复产，开拓创新谋新局疫情期间，公司按照政府的部署和要求，积极做好疫情防控和复工复产工作，包括员工隔离区、食堂分批间隔就餐、员工入厂体温检测等多措并举，通过强化疫情监管、人员排查各项措施，筑起了疫情防控的牢固防线；同时积极开展远程办公、视频会议等现代化工作方式，确保经营生产有序开展，为全年经营业绩发展创造了良好基础。
公司通过及时复工复产和做好疫情防控抢占市场先机，同时完善以人为本各项举措，吸收引进专业技术和专业管理人才，使公司管理更加专业化和职业化，员工队伍更加稳定高效。
泽宝技术在公司内部树立“以客户为中心，以创新为驱动，以贡献者为本，坚持共享成长”的价值观，增强组织活力和自我驱动力，重视各级管理人才以及关键技术人才梯队的培养，打造高绩效团队，更加高效的整合国内先进的供应链资源，把把极致的产品带到每个家庭，给生活更多惊喜，致力于成为全球领先的产品公司。
2、全面系统推行体系化运作，组织营运敏捷规范，管理再上台阶有机结合泽宝技术消费电子领域的优势和公司先进制造业的优势，通过组织优化，价值观梳理，加强风险管控体系建设，梳理成・{管理体系，梳理不增值管理环节，使管理更加精细化；通过构建学习型的敏捷组织体系，全面推行体系化运作；在组织、干部、职业经理人、管培生培养等方面，制定了人力资源制度和福利制度；创新并推动实施了中高层激励制度、内部晋升机制和干部选拔制度。
重视经营型人才、专家型人才的培养与引入。
建立战略研究与管控体系。
布局了三年发展的组织体系、资源投放安排，可持续发展能力的构建；明确了组织优化的近期和远期安排，制定了优化的方向，使公司组织营运敏捷规范，管理再上台阶。
3、提质增效，不断提高企业发展和盈利能力报告期公司全面建立健全精细化管控体系，强化成本管控、责任主体意识，贯彻执行精益改善、改变用工模式；以客户为中心，贯彻《重大责任问责制度》；以生产为中心，执行“三会制度”，《生产快速响应机制》；全面梳理生产制造、研发、销售和管理各环节。
以全面预算为牵引，以客户质量提升、生产效率提高、产品型谱减少、生产报废和异常工时控制为抓手全面提升公司发展和盈利能力。
泽宝技术通过持续研发投入，在视频合成、视频处理、云端交互、图像解析、AI物体识别算法、负反馈算法、色彩管理算法、喷绘算法以及云端存储技术等方面建立了技术储备,截至2020年底，境内已申请技术专利数量为118件，其中已授权的专利为49件。
境外已申请技术专利数量为24件，其中已授权的专利为8件。
4、加强线上、线下销售渠道建设，强化大客户、主流渠道主导能力 17 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 公司疫情期间克服疫情影响，销售部门通过开展线上广交会直播、微信、电话、邮件等联系新老客户，同时全面检讨客户满意度，关注、分析研究大客户，执行品质《红黄牌制度》，推动品质管控系统全面数据化。
在疫情得到控制后，销售人员积极走出去，通过用心服务客户、加深客情关系、深挖大客户、做大做强代理商销售渠道，努力开拓新客户等实现销售业务在逆境中的稳定发展。
泽宝技术在亚马逊线上业务稳步发展的同时，继续大力发展线下业务，梳理规划线下重点产品线，深耕重点客户关系，在美国、日本、中东和澳洲继续拓展线下客户，同时为加大在中东和北非市场的开发，拟在中东地区设立下属公司开展本地化运营。
5、以人为本，身体力行，大力推行新时期价值观教育2020年在构建新时期企业文化方面，公司重点开展员工新时期价值观教育。
从中高层管理人员到普通员工，从战略管理、红线管控，自我赋能、相互赋能、加强自身修养等方面鼓励年轻人、优秀员工脱颖而出；完善薪酬激励约束机制，制定用人标准，培养经营型、改善型人才，培养工程师、研发人才。
鼓励开放、身体力行，吃苦、勤奋和勇气。
公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第8号——上市公司从事零售相关业务》的披露要求 报告期内公司消费电子业务的经营情况如下：泽宝技术是国内营收规模最大的出海消费电子品牌企业之
一，专注于小家电、智能音频、智能配件的设计、研发和销售，旗下产品远销60多个国家和地区，全球拥有4000多万粉丝及用户；报告期内，泽宝技术实现营业收入47.74亿元，与上年同期相比增长68.57%；实现归属于上市公司股东净利润为2.47亿元。
在亚马逊等境外大型电商平台上占据领先的行业市场份额，旗下三大国际品牌VAVA、TaoTronics，RAVPower，拥有很高的知名度和美誉度。
自入驻Amazon以来，始终坚持以服务用户为本，坚持研发创新，多年以来屡获Amazon优质卖家、年度最佳全球拓展卖家、年度最具产品创新卖家等奖项。
1、公司主营业务收入快速增长，其中小家电类产品、电脑手机周边类产品增长超预期报告期内，公司持续专注发展主营业务，加大自主研发力度，持续不断的将中国智造的优质产品销售给全球消费者，2020年公司小家电类产品实现收入17.96亿，比上年增长192%；电脑手机周边类产品实现收入5.25亿，比上年增长138.8%，其中公司自主研发的激光电视、行车记录仪、BABYMONITOR、婴儿监视器等产品实现销售2.9亿。
2、2020年线上线下销售情况报告期内，公司主要通过第三方平台（如亚马逊、shoppee、lazada等国内外知名线上B2C平台）和自有平台进行线上产品销售，线上销售额占主营业务收入比重为95.81%。
泽宝技术在亚马逊线上业务稳步发展的同时，继续大力发展线下业务，梳理规划线下重点产品线，深耕重点客户关系，在美国、日本、中东和澳洲继续拓展线下客户，同时为加大在中东和北非市场的开发，拟在中东地区设立下属公司开展本地化运营。
报告期内公司线下销售额占主营业务收入比重为4.19%。
3、2020年分地区收入情况泽宝技术各类产品远销北美、欧洲、日本和中东等全球主要国家和地区。
2020年积极巩固北美市场，实现110.91%的大幅增长。
地区北美 2020年 金额 占营业收入比重 3,375,683,694.29 70.72% 2019年 金额 占营业收入比重 1,600,570,376.09 56.52% 同比增减
110.91% 18 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 其他地区合计 1,397,956,772.694,773,640,466.98 29.28%1,231,350,315.02100%2,831,920,691.12 43.48%100% 13.53%68.57%
4、高效的供应链管理泽宝技术致力于“把极致的产品体验带到每一个家庭，让生活更多惊喜”，持续进行供应链整合优化，目前与行业一流供应商建立起深度合作关系，通过深度参与产品定义、工业设计、技术研发、生产制造、质量控制等流程，确保产品的品质和体验。
仓储方面，公司在分别在国内以及主要销售区域的美国、德国、日本租赁仓库，负责国内外的调拨备货、发货等业务。
物流管理方面，公司与境内外物流服务商建立合作关系，以满足公司物流服务需求。
公司于亚马逊平台的产品销售使用亚马逊所提供的物流仓储服务（即FBA，FulfillmentbyAmazon服务）。
公司建立了集计划、采购、销售、物流和仓库于一体的信息化管理模式，实现由计划、采购入库到发货以及接收完成的高效全流程管理。
5、研发情况泽宝技术高度重视产品研发，研发产品方向重点沿音视频图像与智能方向展开，自研发中心成立以来，持续加大研发投入，3年累计研发投入超过2亿元。
截至2020年底，在中国、美国、欧洲、英国等国家，取得技术专利、外观专利共计800余项。
公司设立了ID设计部，产品研发部，工程部，测试部，IOT研发部,软件开发部等多个部门，构建多维度研发体系，拥有研发人员占公司员工总数比例近30%。
二、主营业务分析
1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“
一、概述”相关内容。
2、收入与成本
（1）营业收入构成 营业收入整体情况 营业收入合计分行业建筑、安全用金属制品制造消费电子其他业务收入分产品 2020年 金额 占营业收入比重 5,522,961,491.98 100% 727,158,826.79 4,773,229,191.4622,573,473.73 13.17% 86.43%0.41% 2019年 金额 占营业收入比重 3,491,336,582.00 100% 635,201,036.68 2,831,559,030.3424,576,514.98 18.19% 81.10%0.70% 单位：元同比增减 58.19% 14.48%68.57%-8.15% 19 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 滑轨铰链电源类蓝牙音频类小家电类电脑手机周边类个护健康类家私类其他其他业务收入分地区国内销售国外销售 607,458,084.46104,594,008.02621,776,329.46860,938,103.811,795,881,631.80524,868,955.67364,475,247.00531,620,524.6988,775,133.3422,573,473.73 439,756,617.155,083,204,874.83 11.00%1.89%11.26%15.59%32.52%9.50%6.60%9.63%1.61%0.41% 540,125,894.5795,075,142.11 711,520,905.34676,316,875.60614,550,682.79219,805,046.38118,738,972.67182,240,371.80308,386,175.76 24,576,514.98 7.96%92.04% 724,277,143.012,767,059,438.99 15.47%2.72% 20.38%19.37%17.60% 6.30%3.40%5.22%8.83%0.70% 20.74%79.26% 12.47%10.01%-12.61%27.30%192.23%138.79%206.96%191.71%-71.21%-8.15% -39.28%83.70%
（2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √适用□不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 建筑、安全用金属制品制造 727,158,826.79619,736,014.12 14.77% 14.48% 15.14% -0.49% 消费电子 4,773,229,191.46 2,842,352,773.96 40.45% 68.57% 102.86% -10.07% 分产品 滑轨 607,458,084.46507,888,302.58 16.39% 12.47% 12.94% -0.35% 电源类 621,776,329.46418,218,401.63 32.74% -12.61% 9.76% -13.71% 蓝牙音频类 860,938,103.81530,453,786.92 38.39% 27.30% 64.43% -13.91% 小家电类 1,795,881,631.80 1,009,412,867.75 43.79% 192.23% 241.61% -8.13% 分地区 国外销售 5,083,176,165.25 3,095,256,004.23 39.11% 83.70% 107.46% -6.97% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据□适用√不适用 20 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是□否 行业分类 项目 单位 2020年 2019年 同比增减 销售量 付 105,334,758 85,982,006 22.51% 滑轨 生产量 付 107,830,339 85,831,499 25.63% 库存量 付 8,241,902 5,746,320 43.43% 销售量 只 55,085,365 53,980,957 2.05% 铰链 生产量 只 58,685,064 55,039,984 6.62% 库存量 只 9,729,690 6,129,991 58.72% 销售量 PCS 20,344,378 15,996,586 27.18% 消费电子 生产量 PCS 22,426,610 17,891,090 25.35% 库存量 PCS 4,788,658 4,563,318 4.94% 相关数据同比发生变动
30%以上的原因说明√适用□不适用滑轨、铰链库存同比增加，主要是2020年末中国经济恢复较好，公司滑轨、铰链产销两旺，公司增加各户备货所致。
（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □适用√不适用
（5）营业成本构成 行业和产品分类 行业分类 建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造 项目 直接材料直接人工制造费用不予免抵退税运输成本 2020年 占营业成本比金额 重 2019年 占营业成本比金额 重 422,079,046.26 12.12%375,543,270.93 19.11% 54,011,082.69 1.55%47,441,232.64 2.41% 134,525,463.16 3.86%113,840,419.93 5.79% -872,313.71 -0.03%1,435,336.33 0.07% 9,992,735.72 0.29%9,437,134.79 0.48% 单位：元同比增减 12.39%13.85%18.17%-160.77%5.89% 21 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 消费电子消费电子 产品分类 滑轨滑轨滑轨滑轨滑轨铰链铰链铰链铰链铰链消费电子消费电子说明无 商品成本运输成本 2,210,668,641.22 631,684,132.74 63.46%18.13% 1,401,164,158.82 384,787,614.40 71.29%19.58% 项目 直接材料直接人工制造费用不予免抵退税运输成本直接材料直接人工制造费用不予免抵退税运输成本 商品成本 运输成本 2020年 占营业成本比金额 重 2019年 占营业成本比金额 重 345,782,667.80 9.93%311,331,930.94 15.84% 44,247,864.07 1.27%38,309,204.76 1.95% 110,208,203.77 3.16%93,523,626.67 4.76% -664,271.45 -0.02%1,247,004.65 0.06% 8,313,838.39 0.24%7,791,720.96 0.40% 67,610,734.35 1.94%60,863,760.11 3.10% 8,651,765.58 0.25%6,808,467.61 0.35% 21,548,962.06 0.62%18,051,314.99 0.92% -203,361.76 -0.01% 124,950.12 0.01% 1,538,613.44 0.04%1,505,152.54 0.08% 2,210,668,641.22 63.46% 1,401,164,158.82 71.29% 631,684,132.74 18.13%384,787,614.40 19.58% 57.77%64.16%单位：元 同比增减 11.07%15.50%17.84%-153.27%6.70%11.09%27.07%19.38%-262.75%2.22%57.77%64.16%
（6）报告期内合并范围是否发生变动 √是□否公司名称 广东华徽贸易有限公司深圳市瓦瓦科技有限公司Sunvalley(HK)TechnologyLimitedHONGKONGABUNDANTADVANCELIMITED 变动原因设立设立设立注销 出资额（元）出资比例（%） 5,000,000.00 100.00 10,000,000.00 100.00 - 100.00 - 100.00
（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □
适用√不适用 22 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
（8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额
比例 公司前5大客户资料 序号 客户名称
1 A客户
2 B客户
3 C客户
4 D客户
5 E客户 合计 -- 主要客户其他情况说明□适用√不适用公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称
1 A供应商
2 B供应商
3 C供应商
4 D供应商
5 E供应商 合计 -- 主要供应商其他情况说明□适用√不适用
3、费用 销售额（元）65,341,856.6363,563,636.4039,152,185.9631,219,390.4327,911,490.67227,188,560.09 采购额（元）166,459,111.96140,469,504.04134,690,772.27102,632,365.0399,787,742.13644,039,495.42 2020年 2019年 同比增减 23 227,188,560.094.11%0.51% 占年度销售总额比例1.18%1.15%0.71%0.57%0.51%4.11% 644,039,495.4221.10%0.00% 占年度采购总额比例5.45%4.60%4.41%3.36%3.27% 21.10% 重大变动说明单位：元 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 销售费用管理费用财务费用研发费用 1,386,390,548.68146,437,297.68 1,153,438,001.67130,061,238.62 117,808,368.66 17,423,697.63 92,771,809.67 57,422,163.13 20.20%销售增长增加支出 12.59% 576.14% 主要为汇兑损失和增加并购贷利息支出 61.56%主要系投入研发费用增加所致
4、研发投入 √适用□不适用公司着眼于产品品牌化运作及精品化策略，在产品研发上投入了大量资源，建立了完善且先进的产品研发体系。
报告期 公司研发投入13,424.67万元，占营业收入的2.43%，取得专利182项，其中发明专利5项，实用新型40项，境内外观专利42
项，境外外观专利79项，全球著作权专利16项。
近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2020年 研发人员数量（人） 395 研发人员数量占比 20.51% 研发投入金额（元） 134,246,659.82 研发投入占营业收入比例 2.43% 研发支出资本化的金额（元） 41,553,876.75 资本化研发支出占研发投入
的比例 30.95% 资本化研发支出占当期净利润的比重 18.28% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因□适用√不适用研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明□适用√不适用
5、现金流 项目经营活动现金流入小计经营活动现金流出小计经营活动产生的现金流量净额 24 2020年4,246,597,874.374,398,592,574.98 -151,994,700.61 2019年359 19.77%112,012,092.93 3.21%54,589,929.80 48.74% 36.59% 2018年140 17.79%26,634,766.70 3.75%19,030,249.82 71.45% 545.26% 2019年2,841,912,752.582,689,026,509.96 152,886,242.62 单位：元同比增减 49.43%63.58% -199.42% 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 投资活动现金流入小计 576,768,050.16 465,797,347.05 23.82% 投资活动现金流出小计 999,898,795.04 821,277,511.24 21.75% 投资活动产生的现金流量净
额 -423,130,744.88 -355,480,164.19 19.03% 筹资活动现金流入小计 1,149,628,823.69 732,669,303.21 56.91% 筹资活动现金流出小计 604,492,142.76 473,058,299.09 27.78% 筹资活动产生的现金流量净
额 545,136,680.93 259,611,004.12 109.98% 现金及现金等价物净增加额 -12,219,706.88 58,271,372.89 -120.97% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明
√适用□不适用经营活动现金流入增加，主要为销售收入增加回款增加影响；经营活动现金流出增加主要为经营规模增加影响；经营活动产生的现金流量净额减少主要为本期经营规模加大应收账款和存货相应增加，同时年末上游价格上涨采购付款提前影响。
筹资活动现金流入增加主要为增加并购贷款和经营借款影响。
报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明√适用□不适用报告期公司实现净利润22,733.32万元，经营活动产生的现金流量净额为-15,199.47万元，差额37,932.79万元。
主要原因为采购商品支付现金增加额比销售商品收到现金增加额多27,71.80万元。
三、非主营业务情况 √适用□不适用 投资收益公允价值变动损益资产减值营业外收入营业外支出信用减值损失 金额1,730,760.8212,196,974.48-28,407,783.06 890,046.645,045,674.73-14,231,625.73 单位：元 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 0.64%主要为理财收益 否 无本金外汇公允价变动 4.52% 否 和权益投资公允价变动 计提的资产和存货减值 -10.53% 否 准备 0.33% 否 主要是固定资产报废毁
1.87%损损失、武汉疫情捐赠和否 计提的诉讼的预计负债 -5.28%计提的坏账准备 否 25 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
四、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况 公司2020年起首次执行新收入准则或新租赁准则且调整执行当年年初财务报表相关项目适用 单位：元 2020年末 占总资产金额 比例 2020年初 占总资产金额 比例 比重增减 重大变动说明 货币资金 291,469,757.85 7.20% 296,045,103.46 8.70%-1.50% 应收账款 755,995,889.11 18.68% 487,029,265.92 14.31%4.37%销售增加影响 存货 927,636,357.38 22.92% 616,767,951.77 18.13%4.79%主要为收入增长相应备货增加 投资性房地产 0.00% 0.00%0.00% 长期股权投资3,023,193.00 0.07%6,273,833.55 0.18% -0.11% 处置上海星翚五金有限公司股权减少 固定资产 479,806,026.44 11.86% 480,939,463.44 14.14%-2.28% 在建工程 13,137,187.00 0.32%8,996,645.13 0.26%0.06%主要是设备和模具在建工程增加 短期借款 399,151,069.14 9.86% 284,059,985.10 8.35%1.51%增加银行借款 长期借款 369,229,377.66 9.12% 60,383,933.34 1.77%7.35%增加并购贷款影响
2、以公允价值计量的资产和负债 √适用□不适用 项目 金融资产
1.交易性金融资产（不含衍生金融资 期初数 本期公允价值变动 损益 88,690,000.00 计入权益的累计公允价 值变动 本期计提的减 值 本期购买金额 本期出售金额 其他变动 462,560,000.00 539,250,000.00 单位：元期末数 12,000,000.00 26 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 产）
2.衍生金融资产 金融资产小计 88,690,000.00 上述合计 88,690,000.00 金融负债 0.00 其他变动的内容报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化□是√否 462,560,000.00 462,560,000.00 539,250,000.00 539,250,000.00 2,900,399.91 14,900,399.91 14,900,399.91 0.00
3、截至报告期末的资产权利受限情况 项目货币资金 固定资产固定资产无形资产 合计 期末账面价值 受限原因 36,501,920.16承兑汇票保证金、贷款保证金、信用卡及信用证保证金、远期外汇保证金、指定用途的国家疫情补助 171,050,952.81 抵押借款 50,796,842.46 质押受限 31,343,302.64 抵押借款 289,693,018.07 --
五、投资状况分析
1、总体情况 √
适用□不适用报告期投资额（元）113,442,881.79 上年同期投资额（元）189,746,037.02
2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □适用√不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □适用√不适用
4、以公允价值计量的金融资产 □适用√不适用27 变动幅度 -40.21% 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
5、募集资金使用情况 √适用□不适用
（1）募集资金总体使用情况 √适用□不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金总额 本期已使用募集资金总额 已累计使用募集资金 总额 报告期内变更用途的募集资金总额 累计变更用途的募集资金总 额 累计变更用途的募集资金总额比例 尚未使用募集资金总 额 尚未使用募集资金用途及去 向 闲置两年以上募集资金金额 2019 非公开 26,4005,359.2126,400
0 00.00% 0无
0 合计 -- 26,4005,359.2126,400
0 00.00%
0 --
0 募集资金总体使用情况说明 公司已披露的募集资金使用相关信息不存在未及时、真实、准确、完整披露的情况，公司募集资金存放、使用、管理及披露不存在违规情形。
（2）募集资金承诺项目情况 √适用□不适用 承诺是否 投资已变 项目更项 和超目(含 募资部分 金投变更) 向 承诺投资项目 收购 泽宝 电子否 100% 股权 承诺 投资-- 项目 小计 超募资金投向 募集资金承诺投资总 额 26,400 26,400 调整后投资总额
(1) 26,400 26,400 本报告期投入金额 5,359.21 5,359.21 截至期末累计投入金额
(2) 截至期末投资进度
(3)＝
(2)/
(1) 26,400100.00% 26,400 -- 项目达到预定可使用状态日期 -- 单位：万元 项目 本报截止报 可行 是否 告期告期末 性是 达到 实现累计实 否发 预计 的效现的效 生重 效益 益 益 大变 化 24,69951,087.4 是 否 .12
2 24,69951,087.4 -- -- .12
2 28 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 收购泽宝电子否100%股权 合计 -- 5,359. 26,40026,400 26,400 -- 21 未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分具体项目） 不适用。
项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用。
超募资金的金额、用途及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实施地点变更 不适用 29 24,69951,087.4 -- -- -- .12
2 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 情况 募集资金投资项目实施方式调整情况 募集资金投资项目先期投入及置换情况 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 尚未使用的募集资金用途及去向 不适用不适用不适用不适用 不适用。
30 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 募集资金使用及披露中 无。
存在的问题或其他情况
（3）募集资金变更项目情况 □适用√不适用公司报告期不存在募集资金变更项目情况。
六、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况 □适用√不适用公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况 □适用√不适用
七、主要控股参股公司分析 √适用□不适用主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称公司类型主要业务注册资本总资产 净资产营业收入营业利润净利润 深圳市泽宝创新技术有限公司 子公司 主要从事消费电子产品的设计研发，及互联网线上与线下产品销售?
和品牌运营 12,436,300.00 1,897,547,110.95 1,156,642,251.90 4,773,611,757.40 309,791,541.21 260,945,070.06 清远市星子公司 研发生产315,000,00716,520,31331,823,95412,038,7420,487,44016,836,983 31 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 徽精密制造有限公司 销售各类0.00精密五金制品，研发制造销售自动化装配设备及技术服务，自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家限定企业经营或禁止进出口的商品和技术除外）（法律、行政法规、国务院决定规定须经批准的经营项目，凭批准文件、证件经营）。
SACA 子公司 主要从事 家具五金 的研发、生 产及销售，产品包括滑动系统、 24,022,045.25 抽屉滑轨 和金属紧 固系统等 报告期内取得和处置子公司的情况□适用√不适用主要控股参股公司情况说明 7.91 5.98 5.65 .83 81,485,907.83 42,508,691.45 103,925,115.41 10,977,156.52 .08 8,010,748.41
八、公司控制的结构化主体情况 □适用√不适用 32 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
九、公司未来发展的展望
1、总体发展战略 公司坚持消费电子和精密五金双主业发展战略。
公司全力支持泽宝技术的消费电子业务，坚持走“精品”和自有品牌策略，增强产品研发创新，提升产品的市场竞争力，打造全球化的产品和品牌营运公司。
公司精密五金业务继续挖掘产能，优化客户结构，坚持转型升级，加强新产品开发和智能工厂建设。
2、未来公司发展的具体计划
（1）持续加大产品设计和研发投入消费电子方面，公司坚持通过不断的设计和研发创新塑造产品的竞争力。
加大研发中心 建设投入，引进行业高精尖的研发人才，更加精准把握目标客户群的需求偏好，推动产品创新升级。
同时，不断丰富产品线，积极稳健推动相关产品多元化。
精密五金方面，公司将进一步加大研发投入，加强实验中心建设，加强市场调研、了解客户需求，开发出性价比更优的适销产品，拓宽公司产品的应用领域，完善产品结构，加快高端产品进口替代进程。
（2）加强品牌建设和市场渠道建设 消费电子方面，公司将紧跟新零售发展趋势，加强品牌建设，增强客户粘性，依托长期线上运营积累形成的产品口碑、自有品牌和知识产权，进一步开拓线下市场，促进线上、线下业务融合发展。
公司将继续深耕美国、欧洲、日本线上成熟市场，积极拓展亚太等新兴市场，与当地主流连锁商超、运营商、经销商等合作开展业务，提高线下业务收入占比。
积极开拓国内市场，争取品牌在中国市场落地。
精密五金方面，加强国内外销售渠道建设，积极开发新客户，与国内橱柜、衣柜行业等大客户建立战略合作伙伴关系，优化客户结构，推动终端客户渠道网络建设。
（3）加强智能工厂建设，促进生产智能化、自动化 公司精密五金生产基地通过精益改善、价值链改善，将建设设施更先进、流程更优化、
布局更科学、管理更完善的精密金属连接件体系，适应市场发展不断增强滑轨和铰链等不同产品系列的生产规模，加大智能化、自动化建设投入，实现智造升级和品质提升。
3、公司面临的风险和应对措施
1、贸易摩擦和地缘政治局势紧张的风险新冠肺炎疫情全球大流行以来，世界地缘政治动荡加剧，大国博弈等因素错综交织，国际贸易摩擦加剧，企业经营风险增加。
未来，若中美摩擦升级，全球经济、政治环境动荡加剧，美国及其盟友采取进一步对华提高关税、进口门槛等贸易保护主义政策措施，将一定程度上影响全球供应链，并对全球消费电子行业和精密五金行业产生不利影响。
2、生产要素价格波动风险公司精密五金产品主要原材料为钢材卷板和镀锌板，占其主营业务成本的比例超过50%。
原材料供应的稳定性和价格走势将影响公司未来生产的稳定性和盈利能力。
尽管公司原材料供货渠道畅通、供应数量充足，但若市场原材料价格波动，对公司产品质量、成本和盈利能 33 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 力将带来不利影响。
公司将通过加强原材料市场价格变动研判、加强技术工艺创新、产品结构优化，提高供应商和客户合作深度等多种手段控制原材料价格波动风险。
3、汇率风险报告期公司出口销售收入占主营业务收入的92.04%，精密五金产品由公司自营出口，结算货币主要为美元。
消费电子产品主要通过亚马逊平台直接销往美国、欧洲、日本等国家和地区，主要采用美元、欧元、日元等货币进行结算。
未来若人民币升值，将产生汇兑损失，进而影响公司净利润。
公司将通过加大汇率市场研究，合理确定出口销售报价和出口合同签订，充分利用适时结汇、外汇衍生产品等方式和工具，规避和防范汇率风险，降低汇兑损益对经营业绩造成的不利影响。
4、知识产权与境外经营风险泽宝技术在境内外拥有众多商标、专利等知识产权。
但由于消费电子行业技术成熟度高、专利众多，且各国法律法规体系较为复杂，随着市场竞争日趋激烈，专利纠纷难以完全避免，泽宝技术面临一定的知识产权纠纷风险。
此外，泽宝技术在香港、美国、德国、日本均设立了下属公司，主要收入来源于境外，由于境外政治环境、人文环境、法律环境、商业环境与中国（大陆）存在较大差异，可能在经营过程中因对境外政策制度、法律法规、文化传统、价值观等不熟悉而产生诉讼等对境外经营造成不利影响。
泽宝技术已建立知识产权的风险管控部门，制定了详细的内部管理制度。
通过事前排查控制风险，积极在全球布局知识产权保护，加大法务团队专业能力建设等以控制公司知识产权和境外经营风险。
5、对第三方平台依赖的风险泽宝技术主要从事消费电子跨境B2C零售业务，线上业务主要在亚马逊平台实现销售，同时使用亚马逊FBA仓储和物流服务，存在对亚马逊平台的依赖。
如果亚马逊平台提高服务费收费标准，将直接对公司盈利情况造成不利影响；此外，如果泽宝技术经营存在违反亚马逊规则的行为，可能导致因受到亚马逊的处罚而对经营产生不利影响。
6、税收优惠风险公司下属公司深圳邻友通于2019年12月9日取得高新技术企业证书，2019年-2021年度依法享受15%的企业所得税优惠税率；母公司星徽精密和子公司清远星徽已取得高新技术企业认定，2018年-2020年度可依法享受15%的企业所得税优惠税率。
在高新技术企业资质证书到期后，若未能通过高新技术企业资质复审或者国家关于税收优惠法规发生变化，可能无法继续享受税收优惠，将对公司的盈利能力产生不利影响。
7、跨境税收政策变化的风险公司消费电子业务通过亚马逊平台在全球运营，受到国内以及世界其他地区的税收司法管辖，其中包括美国、欧洲、日・{等主要境外市场。
相关国家和地区的税收政策发生变化时，可能导致公司的经营业绩受到不利影响。
同时，消费电子业务供应商为国内公司，公司向供应商采购后将产品销售至境外销售子公司（美国、英国及日・{子公司），再通过该子公司在当地进行销售。
上述交易环节的定价，若未来被主管税务机关重新核定交易价格，则可能存在转移定价税务风险，可能对公司经营业绩造成不利影响。
8、商誉减值风险公司收购Donati公司和泽宝技术属于非同一控制下的企业合并，根据《企业会计准则》，购买方对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，应当确认为商誉。
而因企业合并所形成的商誉不作摊销处理，但未来每年会计年末进行减值测试。
未来如果出现宏观经济形势、市场行情或客户需求变化等不利变化导致对应公司经营状况恶化，则存在商誉减值的风险。
上市公司将对自身和泽宝技术、Donati公司在资金、渠道、产品、技术等方面进行资源整合，通过加强研发、加强管理团队建设，发挥协同效应保持并提升标 34 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 的公司竞争力，降低商誉减值风险。
十、接待调研、沟通、采访等活动登记表
1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √适用□不适用 接待时间 接待地点 接待方式 全景网 2020年05月http://rs.p5w.n其他 08日 et/c/300464.sh tml 全景网 2020年05月http://rs.p5w.n其他 18日 et/c/300464.sh tml 2020年07月01日 电话会议 电话沟通 2020年11月27日 深圳星河worldE座7楼公司会议室 实地调研 接待对象类型 其他其他 机构 机构 接待对象 谈论的主要内容及提供 的资料 调研的基本情况索引 采用网络方式参与本次年度业绩说明会的投资者 详见全景网http://rs.p5w.net/c/300464.shtml 详见全景网/c/300464.shtml 采用网络方式参与本次活动的投资者 详见全景网http://rs.p5w.net/c/300464.shtml 详见全景网/c/300464.shtml 招商证券、工银瑞信、兴业基金、中海基金、大家资产、财通资管、盛世景投资、拾贝投资、诺安基金、沣杨资产、幸福人寿、翰亚投资、汇添富基金、平安基金、易方达基金、景顺长城、摩根华鑫、富国基金、兴全基金 公司电商业务的概况、电商业务平台情况、电商业务地域分布、电商业务经营情况。
详情见巨潮资讯网披露的《星徽精密2020年7月1日投资者关系活动记录表》 广发证券、工银瑞信证券、长城财富资管、交银康联人寿保险、工银安盛人寿、 公司子公司泽宝技术旗下的品牌以及产品品类、电商业务未来毛利如何 详情见巨潮资讯网披露的《星徽精密2020年11月27日投资者关系活动记录表》 35 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 国寿资产、中国诚通、新华养老保险、兵工财务、浙能财务 提升、电商产品生命周期。
36 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第五节重要事项
一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况√适用□不适用现金分红政策的制定和调整： 2020年，公司根据《上市公司章程指引》（2019年修订）、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》（2020年修订）、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（2020年修订）等有关规定，对《公司章程》进行了修订，并已经公司2020年第三次临时股东大会审议通过，其中第一百五十八条至第一百六十一条分别对公司利润分配政策的基本原则、公司利润分配政策、公司利润分配方案的审议程序、公司利润分配方案的变更作了修订。
具体内容详见公司2020年8月27日披露于巨潮资讯网上的《公司章程》。
2020年11月20日，公司召开2020年第四次临时股东大会，审议通过了关于公司未来三年（2020-2022年）股东分红回报规划的议案。
《未来三年（2020-2022年）股东分红回报规划》具体内容于2020年11月4日披露于巨潮资讯网。
现金分红政策的实施：2020年5月20日，公司召开2019年年度股东大会审议通过2019年度利润分配方案：以2019年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.85元（含税），合计派发现金股利30,015,384.88元（含税）。
2020年6月12日，公司在巨潮资讯网上披露了《2019年年度权益分派实施公告》，确定2020年6月18日为股权登记日，2020年6月19日为除权除息日和现金红利发放日，公司2019年度利润分配方案已实施完毕。
现金分红政策的专项说明 是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： 是 分红标准和比例是否明确和清晰： 是 相关的决策程序和机制是否完备： 是 独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用： 是 中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，其合法权益
是 是否得到了充分保护： 现金分红政策进行调整或变更的，条件及程序是否合规、是 透明： 公司报告期利润分配预案及资本公积金转增股本预案与公司章程和分红管理办法等的相关规定一致√是□否□不适用公司报告期利润分配预案及资本公积金转增股本预案符合公司章程等的相关规定。
本年度利润分配及资本公积金转增股本情况 每10股送红股数（股） 每10股派息数（元）（含税） 每10股转增数（股） 分配预案的股本基数（股） 现金分红金额（元）（含税） 00.6 0353,122,17521,187,330.50 37 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 以其他方式（如回购股份）现金分红金额（元） 0.00 现金分红总额（含其他方式）（元） 21,187,330.50 可分配利润（元） 93,535,867.37 现金分红总额（含其他方式）占利润分配总
额的比例 100.00% 本次现金分红情况 公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20％ 利润分配或资本公积金转增预案的详细情况说明 经中审华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2020年12月31日，公司母公司实现净利润-48,495,134.33元，提取法定盈余公积金0.00元，分配2019年股利30,015,384.88元，加上年初未分配利润172,046,386.58元，实现可供股东分配利润93,535,867.37元。
为持续回报股东，与全体股东共同分享公司发展的经营成果，根据《公司法》、《公司章程》的相关规定，经统筹考虑公司资金使用情况，公司拟以2020年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.6元（含税），合计派发现金股利21,187,330.50元（含税）。
本次利润分配后公司剩余未分配利润滚存至下一年度。
本年度不进行送股及资本公积转增股本。
如在本公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因公司总股本发生变动的，拟维持分配总额不变，相应调整每股分配比例，并将另行公告具体调整情况。
本次利润分配方案尚需提交2020年年度股东大会审议。
公司近3年（包括本报告期）的普通股股利分配方案（预案）、资本公积金转增股本方案（预案）情况 1、2018年度利润分配方案：不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
2、2019年度利润分配方案：以2019年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.85元（含税），合计派发现金股利30,015,384.88元（含税）。
3、2020年度利润分配方案：以2020年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.60元（含税），合计派发现金股利21,187,330.50元（含税）。
公司近三年（包括本报告期）普通股现金分红情况表 单位：元 分红年度 现金分红金额（含税） 分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润 现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比 率 以其他方式（如回购股份）现金分 红的金额 以其他方式现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比 例 现金分红总额（含其他 方式） 现金分红总额（含其他方式）占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润 的比率 2020年 21,187,330.50 211,731,685.93 10.01% 21,187,330.5 0.00 0.00% 10.01%
0 2019年 30,015,384.88 148,553,520.80 20.21% 30,015,384.8 0.00 0.00% 20.21%
8 38 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 2018年 0.002,044,036.37 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 公司报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正但未提出普通股现金红利分配预案 □适用√不适用
二、承诺事项履行情况
1、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末尚未履行完毕的承诺事项 √适用□不适用承诺来源 收购报告书或权益变动报告书中所作承诺 承诺方 资产重组时所作承诺 孙才金;朱佳佳 承诺类型承诺内容承诺时间承诺期限履行情况 其他承诺 在本次交易完成后60个月内，本人保证将独立行使投票权和其他股东权利；本人及本人一致行动人将不会谋求上市公司第一大股东或控股股东地位，也不与上市公司其他主要股东及其关联方、一致行动人之间签署一致行动协议或达成类似协议、安排等其他任何方式谋求上市公司第一大股东、控股股东或实际控制人地位，且不会协助 2018年12月31日 2023年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
39 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 孙才金;朱佳佳 或促使任何其他方通过任何方式谋求上市公司的控股股东及实际控制人地位。
关于同业竞争、关联交易、资金占用方面的承诺 关于避免同 业竞争的承 诺函：
1、本 人的经营业 务均系通过 泽宝股份进 行的，没有 在与星徽精 密或泽宝股 份存在相同 或类似业务 的其他任何 经营实体中 担任任何职 务，没有与 泽宝股份存 在同业竞争 的情形。
2、
在本人作为星徽精密的 2018年06月15日 股东或董事 期间，本人 及本人的关 联方将不拥 有、管理、 控制、投资、 从事其他任 何与星徽精 密或泽宝股 份从事业务 相同或相近 的任何业务 或项目，亦 不参与拥 有、管理、 控制、投资 其他任何与 9999
年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
40 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文41 星徽精密或泽宝股份从事业务相同或相近的任何业务或项目，亦不谋求通过与任何第三人合资、合作、联营或采取租赁经营、承包经营、委托管理等方式直接或间接从事与星徽精密或泽宝股份构成竞争的业务。
3、如本人及本人的关联方违反上述承诺的，将立即停止与星徽精密或泽宝股份构成竞争之业务，并采取必要措施予以纠正补救。
4、如因本人及本人的关联方未履行本承诺函所作的承诺而给星徽精密造成的一切损失和后果，由本人承担赔偿责任。
关于规范关联交易的承诺函：
1、本人将按照 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文42 《中华人民共和国公司法》等法律法规以及星徽精密公司章程、泽宝股份公司章程的有关规定行使股东权利；在董事会、股东大会/股东会对涉及本人的关联交易进行表决时，履行回避表决的义务。
2、本人及本人的关联人方将杜绝一切非法占用星徽精密及泽宝股份的资金、资产及其他资源的行为，在任何情况下，不要求星徽精密及泽宝股份向本人及本人投资或控制的其他企业提供任何形式的担保。
3、本人及本人的关联方将尽可能地避免和减少与星徽精密及泽宝股份的关联交易，对于无法避免或 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 者有合理原因而发生的关联交易，将遵循市场公正、公平、公开的原则，并依法签订协议，履行合法程序，按照星徽精密公司章程、有关法律法规和《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等有关规定履行信息披露义务和办理有关报批程序。
4、本人及本人的关联方保证不通过关联交易损害星徽精密及其他股东的合法权益。
5、如因本人及本人的关联方未履行本承诺函所作的承诺而给星徽精密造成的一切损失和后果，由本人承担赔偿责任。
孙才金、朱佳佳、Sunvalleymerce（HK） 股份限售承诺
1、以标的资产认购而取得本次发行的股份时，若用于认购 2018年06月15日 2020年2月20日 承诺履行完毕，未出现违反承诺的情况。
43 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 Limited、深圳市亿网众盈投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市广富云网投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市恒富致远投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市泽宝财富投资管理合伙企业（有限合伙）、DeltaeCommerceCo.,Limited、新疆向日葵朝阳股权投资合伙企业（有限合伙）、佛山市顺德区大宇智能制造产业基金合伙企业（有限合伙）、深圳市前海九派明家移动互联网产业基金合伙企业（有限合伙）、前海股权投资基金（有限合伙）、深圳宝丰一号股权投资基金合伙企业（有限合伙）、宁 44 股份的资产持续拥有权益的时间不足十二个月，按照《重组管理办法》第四十六条规定，因本次交易而取得的上市公司的股份自发行结束并上市之日起三十六个月内不得转让。
2、若用于认购股份的资产持续拥有权益的时间超过十二个月，则因本次交易而取得的上市公司的股份自发行结束并上市之日起十二个月内不得转让。
3、如违反上述承诺，因此给星徽精密或投资者造成损失的，将承担相应的赔偿责任。
4、锁定期结束后，将按中国证监会、深圳证券交易所的有关规定及本次交易签订的《发行 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 波梅山保税港区灏泓股权投资合伙企业（有限合伙）、民生通海投资有限公司、共青城汎昇投资管理合伙企业（有限合伙）、中陆金粟晋周（珠海）投资管理合伙企业（有限合伙）、共青城汎金投资管理合伙企业（有限合伙）、上海汰懿企业管理中心（有限合伙）、深圳市鑫文联一号投资管理合伙企业（有限合伙） 股份及支付现金购买资产协议》执行。
遵义顺择齐心咨询服务中心（有限合伙）、遵义顺择同心咨询服务中心（有限合伙）、深圳市易冲无线科技有限公司、珠海广发信德高成长现代服务业股权投资企业（有限合伙）、珠海 股份限售承诺
1、以标的资产认购而取得本次发行的股份时，若用于认购股份的资产持续拥有权益的时间不足十二个月，按照《重组管理办法》第四十六条规定，因本次交易而取得的上市公司的股 2018年06月15日 2022年2月20日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
45 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 广发信德科技文化产业股权投资基金（有限合伙） 份自发行结束并上市之日起三十六个月内不得转让。
2、若用于认购股份的资产持续拥有权益的时间超过十二个月，则因本次交易而取得的上市公司的股份自发行结束并上市之日起十二个月内不得转让。
3、如违反上述承诺，因此给星徽精密或投资者造成损失的，将承担相应的赔偿责任。
4、锁定期结束后，将按中国证监会、深圳证券交易所的有关规定及本次交易签订的《发行股份及支付现金购买资产协议》执行。
孙才金、朱佳佳、Sunvalleymerce（HK）Limited、深圳市亿网众 业绩承诺及补偿安排 业绩承诺方锁定安排如下：①自股份发行完成并上市之日满12个月且2018年 2018年06月15日 2020年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
46 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文盈投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市广富云网投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市恒富致远投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市泽宝财富投资管理合伙企业（有限合伙）、遵义顺择齐心咨询服务中心（有限合伙）、遵义顺择同心咨询服务中心（有限合伙） 47 度对应的业绩补偿义务（如有）已履行完毕的，其可解除锁定的股份数量不超过其因本次交易而获得的上市公司股份数量的30%扣减前述因履行2018年度对应的补偿义务已补偿股份数量（如有）；②2019年度对应的业绩补偿义务（如有）已履行完毕的，其累计可解除锁定的股份数量不超过其因本次交易而获得的上市公司股份数量的60%扣减前述因履行2018年度以及2019年度对应的补偿义务已补偿股份数量（如有）；③2020年度对应的补偿义务（如有）已履行完毕的，其累计 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 首次公开发行或再融资时所作承诺 可解除锁定的股份数量为其因本次交易而获得的上市公司股份数量的100%扣减前述因履行2018年度、2019年度及2020年度对应的补偿义务已补偿股份数量（如有）。
星野投资、蔡耿锡和谢晓华 关于同业竞争、关联交易、资金占用方面的承诺 为避免今后与公司之间可能出现的同业竞争，维护公司全体股东的利益和保证公司的长期稳定发展，公司控股股东星野投资、实际控制人蔡耿锡和谢晓华夫妇出具了《避免同业竞争的承诺函》，承诺：
（1）本人及本人控制的公司目前不存在与发行人同业竞争的情形。
本人除投资发行人外，本人及本人控制的公司亦未通过其他任何 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
48 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文49 方式从事与发行人及其子公司和下属机构构成或可能构成竞争或潜在竞争的业务或活动。
（2）本人及本人控制的公司未来不在中国境内外以任何方式（包括但不限于单独经营、通过合资经营或拥有另外一家经营实体的权益等方式）从事与发行人及其子公司和下属机构构成或可能构成竞争或潜在竞争的业务或活动。
（3）若因本人或发行人的业务发展，而导致本人经营的业务与发行人的业务发生重合而可能构成竞争，本人同意发行人有权在同等条件下优先收购该等业务所涉资产或股权，和/或通过合法 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 途径促使本人所控制的全资、控股企业或其他关联企业向发行人转让该等资产或控股权，和/或通过其他公平、合理的途径对本人的业务进行调整，以避免与发行人的业务构成同业竞争。
4）上述承诺是真实且不可撤销的，若违反上述承诺，本人愿意赔偿发行人因此受到的全部损失（包括直接损失和间接损失）。
（5）本承诺函受中国法律管辖，对本人具有约束力。
发行人及其控股股东、实际控制人 股份回购承诺 在发行人首次公开发行股票并在创业板上市申报的招股说明书中，如存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏情况，对判断 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
50 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文51 公司是否符合相关法律、法规规定的发行条件构成重大、实质影响的，发行人将在证监会认定有关违法事实后三十天内依法启动回购首次公开发行的全部新股工作；星野投资将利用控股股东地位促成发行人启动回购首次公开发行的全部新股工作，并在前述期限内依法启动购回本公司转让的原限售股份工作；蔡耿锡、谢晓华将利用实际控制人地位促成发行人启动回购首次公开发行的全部新股工作，并在前述期限内依法启动购回本人控制的星野投资已转让的原限售股份工作，回购价格以首次上 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 发行人及其控股股东、董事、监事、其他承诺高级管理人员 市发行价格加上银行同期利息确定（若公司股票有派息、送股、资本公积金转增股本等除权、除息事项的，回购的股份包括首次公开发行的全部新股及其派生股份，发行价格将相应进行除权、除息调整）。
在发行人首次公开发行股票并在创业板上市申报的招股说明书中，如存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏情况，致使投资者在证券交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者的损失。
董事、监事、高级管理人员还承诺若：自赔偿责任成立之日起20个交易日内未依法作出赔偿，则自承诺期 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
52 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 限届满之日至依法赔偿损失的相关承诺履行完毕期间，将不得在发行人领取薪酬。
蔡耿锡、谢晓华、陈惠股份限售承吟、蔡文华、诺张杨 自发行人股票上市之日起十二月内，不转让或者委托他人管理本人直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本人持有的公开发行股票前已发行的股份。
除上述锁定期外，在任职期间每年转让的股份不超过其直接或间接持有公司股份总数的25%，离职后半年内，不转让本人直接或间接持有的发行人股份；在发行人股票上市之日起六个月内申报离职的，自申报离职之日起十
八 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
53 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文54 个月内不转让本人直接或间接持有的星徽精密股份；在星徽精密股票上市之日起第七个月至第十二个月之间申报离职的，自申报离职之日起十二个月不转让本人直接或间接持有的发行人股份。
发行人首次公开发行股票并在创业板上市之日起，本人持有发行人股票在上述锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后六个月内如股票连续二十个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后六个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长六个月；上述发 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 股权激励承诺 公司 其他对公司中小股东所作承诺 其他承诺 行价如遇除权除息事项，应作相应调整；本人不会因职务变更或离职等原因而拒绝履行上述承诺；本人如在股份锁定期（含延长锁定期）违反上述承诺给公司或者其他股东造成损失的，本人将依法赔偿；本人在锁定期满后两年内转让所持公司股份的，如转让价格低于股票发行价格，则转让股份所得收益归公司所有。
本公司不为本次限制性股票激励计划的激励对象通过本计划获得限制性股票提供贷款以及其他任何形式的财务资助，包括为其贷款提供担保。
2020年08月20日 公司限制性股票激励计划实施期间 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
55 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 承诺是否按时履行 是
2、公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目达到原盈利预测及其原因做出说明 √适用□不适用 盈利预测资产或项目名 称 预测起始时间 预测终止时间 当期预测业绩（万元） 当期实际业绩（万元） 未达预测的原因（如适 用） 原预测披露日期 原预测披露索引 深圳市泽宝创新技术有限公司 2020年01月01日 2020年12月31日 19,000 26,094.51不适用 2018年12月14日 2018年12月14日披露于巨潮资讯网（）上的《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书（草案）》公告编号：2018-217 公司股东、交易对手方对公司或相关资产年度经营业绩作出的承诺情况√适用□不适用根据公司与业绩承诺方签订的《盈利预测补偿协议》，深圳市泽宝创新技术有限公司2018年度、2019年度、2020年度实现的承诺净利润分别不低于1.08亿元、1.45亿元和1.90亿元。
业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响
三、控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况 √适用□不适用 占占最 最报告近
一 股东 报告 近 期新期经 或关占用发生 期偿
一 期初数增占审计 期末数 联人时间原因 还总 期 用金净资 名称 金额 经 额产的 审比例 计 截至年报预计偿预计偿披还方式还金额露日余 单位：万元 预计偿还时间（月份） 56 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 广 东星 野投 2020.往资有 3限责 来款 任公 司 0.05 0100 100 % 0.05 合计 0100 100 % 相关决策程序 无。
当期新增大股东及其附属企业非经营性资金占用情况的原因、责任人追究及董事会拟定采取措施的情况说明 往来款 未能按计划清偿非经营性资金占用的原因、责任追究情况及无董事会拟定采取的措施说明 注册会计师对资金占用的专项审核意见的披露日期 2021年04月22日 注册会计师对资金占用的专项审核意见的披露索引 净额资产的比例 0.00 0% 现金清
0 偿 1002020.7 0.0
0 0-- 0% 100 --
四、董事会对最近一期“非标准审计报告”相关情况的说明 □适用√不适用
五、董事会、监事会、独立董事（如有）对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明 □适用√不适用 57 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
六、董事会关于报告期会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的说明 □适用√不适用
七、与上年度财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明 √适用□不适用 其他原因的合并范围变动 公司名称广东华徽贸易有限公司深圳市瓦瓦科技有限公司Sunvalley(HK)TechnologyLimitedHONGKONGABUNDANTADVANCELIMITED 变动原因设立设立设立注销 出资额（元）出资比例（%） 5,000,000.00 100.00 10,000,000.00 100.00 - 100.00 - 100.00
八、聘任、解聘会计师事务所情况 现聘任的会计事务所 境内会计师事务所名称 中审华会计师事务所（特殊普通合伙） 境内会计师事务所报酬（万元） 155 境内会计师事务所审计服务的连续年限
2 境内会计师事务所注册会计师姓名 黄斌、熊明华 境内会计师事务所注册会计师审计服务的连续年限
2 是否改聘会计师事务所
□是√否聘请内部控制审计会计师事务所、财务顾问或保荐人情况√适用□不适用报告期内，公司因2020年向特定对象发行股票事项，聘请联储证券有限责任公司为财务顾问，期间共支付财务顾问费50万元，聘请中审华会计师事务所（特殊普通合伙）为内部控制审计会计师事务所，期间共支付15万元。
九、年度报告披露后面临退市情况 □适用√不适用
十、破产重整相关事项 □适用√不适用公司报告期未发生破产重整相关事项。
十
一、重大诉讼、仲裁事项 □适用√不适用58 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。
十
二、处罚及整改情况 √适用□不适用 名称/姓名 类型 公司、董事长蔡耿锡、总经理陈惠吟、董事会秘书鲁金莲 其他 59 原因 调查处罚类型结论（如有） 披露日期 星徽精密于7月3日收到深交所《关于对广东星徽精密制造股份有限公司的关注函》（创业板关注函〔2020〕第337号）,该函要求公司向控股股东、持股5%以上股东及董事、监事、高级管理人员核实未来6个月内是否存在减持计划。
公司在核实相关方的减 其他持计划时，并未联系公司持股5%以上股东陈某炎或其代理人确认其是否存在减持计划，导致公司在7月6日披露的深交所关注函回复中未披露持股5%以上股东陈某炎计划减持公司股份的信息，相关信息披露不准确，违反了《上市公司信息披露管理办法》第 采取出具警示函的行政监管措施 2020年07月23日 披露索引 2020年7月23日披露于巨潮资讯网（）上的《广东星徽精密制造股份有限公司关于公司及相关人员收到广东证监局警示函的公告》公告编号：2020-094 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 二条的有关规定。
公司、董事长蔡耿锡、总经理陈惠吟、董事会秘书鲁金莲 其他 6月24日至7月9日，星徽精密股票交易连续触及涨幅限制，三次达到股票交易异常波动标准，但星徽精密在上述期间 其他回复本所问询时未能按本所要求向股东陈梓炎核实、询问有关情况和信息，披露的《回函》内容存在不准确的情形。
给予通报批评的处分 2020年09月15日 深圳证券交易所在网站（）披露的《关于对广东星徽精密制造股份有限公司及相关当事人给予通报批评处分的决定》 整改情况说明√适用□不适用整改责任人：董事长蔡耿锡、总经理陈惠吟、董事会秘书鲁金莲整改措施：
1、针对以上相关信息披露不准确的问题，公司于2020年7月16日在巨潮资讯网（）披露了《关于持股5%以上股东减持股份的预披露公告》（公告编号：2020-092）、《关于持股5%以上股东计划减持的情况说明》（公告编号：2020-093）。
2、进一步加强公司与持股5%以上股东的联系，拓宽联系渠道，更新联系方式。
3、组织学习、加强对《上市公司信息披露管理办法》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《公司章程》、《信息披露管理制度》等公司治理有关制度的理解，公司将认真安排公司董事、监事、高级管理人员及相关人员及时参加广东证监局、深圳证券交易所及其他有关单位组织的学习与培训，依法真实、准确、完整、及时、公平地履行信息披露义务，杜绝再次发生信息披露不准确的事件。
4、公司在内部对公司董事长、总经理、董事会秘书、证券事务代表通报批评，同时依据具体责任情况，公司将在年终考核中对相关人员做出相应的经济处罚。
整改时间：整改完毕，持续规范 董事、监事、高级管理人员、持股5%以上的股东违规买卖公司股票情况□适用√不适用 十
三、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况 □适用√不适用 十
四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况 √适用□不适用 60 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 公司于2020年8月20日召开第四届董事会第五次会议、第四届监事会第四次会议，2020年9月14日召开2020年第三次临时股东大会，审议并通过了《关于<广东星徽精密制造股份有限公司2020年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》等相关议案，同意实施2020年限制性股票激励计划，公司拟向激励对象授予1,457.00万股限制性股票，本次授予为一次性授予，无预留权益。
《星徽精密2020年限制性股票激励计划（草案）》（公告编号：2020-103）已于2020年7月23日披露于巨潮资讯网（） 2020年9月16日，公司召开第四届董事会第八次会议、第四届监事会第六次会议，审议通过了《关于向激励对象授予限制性股票的议案》，同意以2020年9月16日为授予日，以11.71元/股的授予价格向符合授予条件的51名激励对象授予1457万股限制性股票。
详见公司2020年9月16日披露于巨潮资讯网（）的《关于向激励对象授予限制性股票的公告》（公告编号：2020-148） 十
五、重大关联交易
1、与日常经营相关的关联交易 √适用□不适用 关联关联交关联 交易易方关系 类型 上海星翚五金联营销售有限公企业商品司 上海鑫铧家具五金厂 佛山市鑫永金属制品有限公司 联营企业控股股东销售控制商品的其他企业 由上市公司的关联自然人担任董事、高级管理人 采购商品 关联交易内容 销售商品 销售商品 采购商品 关联交易定价原则 市场价格 市场价格 市场价格 关联交易价格3.39 14.88 0.63 关联交易金额（万元）2,791. 15 70.96 2,022.65 占同获批是否 类交的交超过 易金易额获批 额的度（万额度 比例元） 0.914,000否 % 0.011,000否 % 0.372,200否 % 关联交易结算方式 月结60天 月结60天 月结30天 可获得的同类交易市价4.67 15.00 0.68 披露日期 2020年04月29日 2020年04月29日 2020年12月21日 披露索引 61 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 员的法人 4,884. 合计 -- -- --7,200-- -- -- -- -- 76 大额销货退回的详细情况 无 按类别对本期将发生的日常关联交易进行总金额预计的，在报告期内的实际履行情况（如有） 公司向关联方销售商品，全年预计5,000万元，报告期实际完成2,862.11万元。
向关联方采购商品，全年预计2,200万元，报告期实际完成2,022.65万元。
交易价格与市场参考价格差异较无 大的原因（如适用）
2、资产或股权收购、出售发生的关联交易 □适用√不适用公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易。
3、共同对外投资的关联交易 □适用√不适用公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。
4、关联债权债务往来 √适用□不适用是否存在非经营性关联债权债务往来√是□否应收关联方债权 关联方 关联关系 形成原因 是否存在非经营性资金占用 期初余额（万元） 本期新增金额（万 元） 本期收回金额（万 元） 广东星 野投资有限责 母公司往来款是 任公司
0 100 100 清远市星徽精密制造有限公司 全资子公代收货款是 司 10,155.437,853.738,370.01 广东星徽家居 全资子公资金短期 是 司 周转 522 80 64 利率 本期利息（万元） 期末余额（万元） 0.00%
0 0 9,639.09538 62 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 五金有限公司 深圳市 邻友通 全资孙公 科技发 借款 是 司 展有限 公司
0 3,0003,022.39 5.48% 22.39
0 广东华 徽贸易全资子公资金短期 是
0 3,881 3,870 11 有限公司 周转 司 Saca Precision全资子公 借款 是 Technolo司 gyS.rl. 21.39 21.39 关联债权对公司经营成果及财务状况的影响 除母公司100万元短期往来外，其他为上市公司为全资子公司往来款，不影响公司经营。
应付关联方债务 关联方 关联关系 形成原因 期初余额（万元） 本期新增金额（万 元） 本期归还金额（万 元） 利率 本期利息（万元） 期末余额（万元）
5、其他重大关联交易 □适用√不适用公司报告期无其他重大关联交易。
十
六、重大合同及其履行情况
1、托管、承包、租赁事项情况
（1）托管情况 □适用√不适用公司报告期不存在托管情况。
（2）承包情况 □适用√不适用公司报告期不存在承包情况。
63 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
（3）租赁情况 √适用□不适用租赁情况说明 公司在中国大陆和香港、美国、德国和日本等国家和地区均有租赁办公室以及仓库，详细信息请见本报告第十二节十四之1重要事项承诺。
为公司带来的损益达到公司报告期利润总额10%以上的项目□适用√不适用公司报告期不存在为公司带来的损益达到公司报告期利润总额10%以上的租赁项目。
2、重大担保 √适用□不适用
（1）担保情况 担保对象名称 担保对象名称 清远市星徽精密制造有限公司深圳市邻友通科技发展有限公司深圳市邻友通科技发展有限公司深圳市邻友通科技发展有限公司深圳市邻友通科技 公司及其子公司对外担保情况（不包括对子公司的担保） 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 担保期 公司对子公司的担保情况 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 担保期 2020年04月29日 7,000 2020年06月05日 连带责任 7,000 3年 保证 2020年04月29日 6,524.9 2020年03月31日 连带责任 6,275.94 3年 保证 2020年04月29日 3,000 2020年09月24日 连带责任 3,000 3年 保证 2020年04月29日 4,200 2020年10月13日 连带责任 2,000 3年 保证 2020年 5,0002020年12月
0 3年 单位：万元 是否履行完毕 是否为关联方 担保 是否履行完毕 是否为关联方 担保 否 是 否 是 否 是 否 是 64 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 发展有限公司 04月29日 18日 报告期内审批对子公司担保额度合计（B1） 25,724.9 报告期内对子公司担保实际发生额合计（B2） 报告期末已审批的对子公司担保额度合计（B3） 25,724.9 报告期末对子公司实际担保余额合计（B4） 子公司对子公司的担保情况 担保对象名称 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 长沙市泽宝科技有限责任公司 2018年04月24日 2019年04月800 19日 连带责任800 保证 报告期内审批对子公司担保额度合计（C1） 报告期内对子公司担保800 实际发生额合计（C2） 报告期末已审批的对子公司担保额度合计（C3） 报告期末对子公司实际800 担保余额合计（C4） 公司担保总额（即前三大项的合计） 报告期内审批担保额度合计（A1+B1+C1） 26,524.9 报告期内担保实际发生额合计（A2+B2+C2） 报告期末已审批的担保额度合计（A3+B3+C3） 26,524.9 报告期末实际担保余额合计（A4+B4+C4） 实际担保总额（即A4+B4+C4）占公司净资产的比例 其中： 为股东、实际控制人及其关联方提供担保的余额（D） 直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保余额（E） 担保总额超过净资产50%部分的金额（F） 上述三项担保金额合计（D+E+F） 对未到期担保，报告期内已发生担保责任或可能承担连带清无 偿责任的情况说明（如有） 违反规定程序对外提供担保的说明（如有） 无 采用复合方式担保的具体情况说明无 担保期5年 18,275.9418,275.94 是否履行完毕 是否为关联方 担保 否 是 558.94558.94 18,834.88 18,834.889.52% 0000
（2）违规对外担保情况 □适用√不适用65 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文公司报告期无违规对外担保情况。
3、日常经营重大合同 合同订立公司方名 称 合同订立对方名称 合同总金额 合同履行的进度 本期确认的销售收入金额 累计确认的销售收入
1 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
公司负责人蔡耿锡、主管会计工作负责人张梅生及会计机构负责人(会计主管人员)吕亚丽声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以2020年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.6元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增0股。
2 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 目录 第一节
重要提示、目录和释义........................................................................................................
2第二节公司简介和主要财务指标....................................................................................................6第三节
公司业务概要......................................................................................................................
10第四节经营情况讨论与分析..........................................................................................................
17第五节重要事项..............................................................................................................................
37第六节股份变动及股东情况..........................................................................................................
69第七节优先股相关情况..................................................................................................................
79第八节可转换公司债券相关情况..................................................................................................80第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况..........................................................................81
第十节
公司治理..............................................................................................................................
88第十一节公司债券相关情况..........................................................................................................
94第十二节财务报告..........................................................................................................................
95第十三节备查文件目录................................................................................................................
2443 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 释义项公司、本公司、股份公司清远星徽 家居五金 星野投资 泽宝技术泽宝股份深圳邻友通长沙泽宝杭州泽宝深圳丽耳深圳小嘉蜜獾软件SKLSTLSTK ZBT SVJ上海星翚Donati股东大会董事或董事会监事或监事会公司章程中国证监会
4 释义 指 释义内容 指广东星徽精密制造股份有限公司 指清远市星徽精密制造有限公司 广东星徽家居五金有限公司（原“广东星徽高端滑轨制造有限公指 司”） 公司的控股股东，成立时名称为"顺德市星野实业有限公司"，2007指年更名为"佛山市顺德区星野实业有限公司"，2010年更名为"广东 星野投资有限责任公司" 指深圳市泽宝创新技术有限公司 指深圳市泽宝电子商务股份有限公司，泽宝技术的前身 指深圳市邻友通科技发展有限公司，系泽宝技术全资子公司 指长沙市泽宝科技有限责任公司，系泽宝技术全资子公司 指杭州泽宝网络科技有限公司，系SKL全资子公司 指深圳市丽耳科技有限公司，系泽宝技术持股60%的控股子公司 指深圳小嘉科技有限公司，系泽宝技术持股55%的控股子公司 指广州蜜獾软件有限公司，系泽宝技术全资子公司 指Sunvalley（HK）Limited，系泽宝技术全资子公司 指Sunvalley（HK）TechnologyLimited，系泽宝技术全资子公司 SunvalleytekInternationalInc系Sunvalley（HK）系SKL全资子公指 司 ZBTInternationalTradingGmbH，系Sunvalley（HK）系SKL全资指 子公司 SUNVALLEYJAPANCo.,Ltd，系Sunvalley（HK）系SKL全资子指 公司 指上海星翚五金有限公司 指DonatiS.r.l. 指广东星徽精密制造股份有限公司股东大会 指广东星徽精密制造股份有限公司董事或董事会 指广东星徽精密制造股份有限公司监事或监事会 指现行的《广东星徽精密制造股份有限公司章程》 指中国证券监督管理委员会 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 A股、股票元、万元本期、报告期上期、上年同期《公司法》《证券法》ORACLEERP、ERP铰链 滑轨 中审华 指境内上市的每股面值1.00元的人民币普通股股票指人民币元、人民币万元 指2020年1月1日至2020年12月31日指2019年1月1日至2019年12月31日指《中华人民共和国公司法》 指《中华人民共和国证券法》 指美国甲骨文公司开发的企业资源管理系统 指用来连接两个固体，并允许两者之间做转动的机械装置 由金属或其它材料制成的槽或脊，可承受、固定、引导移动装置或指 设备并减少其摩擦的一种装置 指中审华会计师事务所（特殊普通合伙）
5 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第二节公司简介和主要财务指标
一、公司信息 股票简称公司的中文名称公司的中文简称公司的外文名称（如有）公司的外文名称缩写（如有）公司的法定代表人注册地址注册地址的邮政编码办公地址办公地址的邮政编码公司国际互联网网址电子信箱 星徽股份 股票代码 广东星徽精密制造股份有限公司 星徽股份 GuangdongSACAPrecisionManufacturingCo.,Ltd. 300464 SACA 蔡耿锡广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三528311广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三528311sec@
二、联系人和联系方式 姓名联系地址电话传真电子信箱 董事会秘书鲁金莲广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三0757-263324000757-26326798sec@ 证券事务代表包伟广东省佛山市顺德区北滘镇北滘社区居民委员会科业路3号之三0757-263324000757-26326798sec@
三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称登载年度报告的中国证监会指定网站的网址公司年度报告备置地点 《中国证券报》、《上海证券报》巨潮资讯网公司证券部
6 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中审华会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 天津市和平区解放北路188号信达广场52层 签字会计师姓名 黄斌、熊明华 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构□适用√不适用公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问□适用√不适用
五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据□是√否 2020年 2019年 本年比上年增减 2018年 营业收入（元） 5,522,961,491.98 3,491,336,582.00 58.19% 711,147,838.49 归属于上市公司股东的净利润（元） 211,731,685.93 148,553,520.80 42.53% 2,044,036.37 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元） 189,076,374.37 132,896,866.34 42.27% -10,208,046.89 经营活动产生的现金流量净额（元） -151,994,700.61 152,886,242.62 -199.42% 14,471,512.53 基本每股收益（元/股） 0.5996 0.48 24.92% 0.01 稀释每股收益（元/股） 0.5996 0.48 24.92% 0.01 加权平均净资产收益率 11.23% 10.67% 0.56% 0.40% 2020
年末 2019年末 本年末比上年末增减 2018年末 资产总额（元） 4,047,173,161.20 3,402,241,866.99 18.96% 2,904,581,396.81 归属于上市公司股东的净资产（元） 1,978,291,611.68 1,801,150,756.57 9.83% 510,853,411.16 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确
定性□是√否扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值□是√否
7 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
六、分季度主要财务指标 第一季度 第二季度 第三季度 营业收入 835,483,590.42 1,218,362,631.63 1,412,146,565.42 归属于上市公司股东的净利润 8,423,800.52 117,906,097.30 76,353,255.31 归属于上市公司股东的扣除非
经常性损益的净利润 8,194,801.80 111,307,203.06 74,506,346.06 经营活动产生的现金流量净额 -79,715,254.83 56,365,126.20 -131,340,298.92 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
□是√否 单位：元第四季度2,056,968,704.51 9,048,532.80 -1,936,508.24 2,695,726.94
七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □
适用√不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
八、非经常性损益项目及金额 √适用□不适用 项目非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费委托他人投资或管理资产的损益除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及
8 2020年金额20,666.08 10,753,320.642,993,233.281,851,401.3712,196,974.48 2019年金额11,115,900.5616,356,981.76602,480.04-4,513,945.3625,017.24 2018年金额9,300,390.75 4,781,724.66 228,747.18453,227.38 单位：元说明 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -4,155,628.09 -4,975,002.38 -340,669.66 减：所得税影响额 1,002,862.99 2,950,871.12 2,171,337.05 少数股东权益影响额（税后） 1,793.21 3,906.28 合计 22,655,311.56 15,656,654.46 12,252,083.26 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第
1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □适用√不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。
9 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第三节公司业务概要
一、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第8号——上市公司从事零售相关业务》的披露要求 报告期内，公司主要从事自有品牌的电源类、蓝牙音频类、小家电类、电脑手机周边类、个护健康类等消费电子产品的研发、设计、销售和精密金属连接件的研发、生产、销售。
（一）消费电子领域
1、主要业务和经营模式 2018年，公司通过收购泽宝技术100%股权进入消费电子领域。
泽宝技术成立于2007年，主要从事消费电子产品的设计研发、品牌推广和海外线上运营、线下渠道开拓。
拥有自主品牌和知识产权，已形成RAVPower、TaoTronics、VAVA、Anjou、Sable、HooToo六大品牌，主要产品品类包括电源类、蓝牙音频类、小家电类、电脑手机周边类、个护健康类等，主要通过亚马逊平台向个人消费者销售产品，主要市场位于海外。
2020年度，公司在亚马逊平台销售额突破45亿元。
主要产品品类情况如下：1）、电源类产品 公司充电类产品主要以“RAVPower”品牌为主，旗下拥有移动电源、充电器、数据线、集线器、车载配件等多个品类的产品。
公司自2011年以来就开始布局移动电源，自研产品有普通移动电源、无线充移动电源、户外移动电源、逆变移动电源等多个品类。
同时RAVPower也是快充领域的先行者，主营产品有墙充、桌充、车充等设备，品线齐全，覆盖面广，其自研的iSmart智能充电技术，Multiprotect安全防护系统，大大提升了充电设备的安全性能；RAVPower在行业内率先推出氮化镓充电器，该充电器具有体积小，功率大，发热量低，安全高效等优势。
2）、蓝牙音频类产品 公司音频类产品的主要品牌为Taotronics，产品主要包含蓝牙音响和蓝牙耳机等两大品类。
蓝牙耳机在技术实现处于行业领先水平，拥有主动降噪及智能唤醒两大突出优势，外观设计个性化，在音质、通话品质、防水、蓝牙稳定性等方面上追求极致体验。
3）、家电类产品 公司的家电类产品涉及品类较广，包括智能创新设备及家电产品系列。
公司的智能创新设备主要包括VAVA品牌的智能设备和其他新品类的智能产品。
VAVA团队拥有较强的研发实力，所覆盖的产品包括4K激光电视、行车记录仪以及家庭监视器等。
其自研的BabyMonitor、DashCam、Voom21蓝牙音箱，曾荣获德国红点设计大奖。
VAVA自研首款激光电视性能卓越：4K超高清分辨率、80-150英寸大屏，哈曼卡顿定制音响。
一经推出，即赢得市场欢迎，其在美国亚马逊市场销量位居第
一。
家电系列的主要产品包括LED灯具、塔扇、加湿器、空气净化器和暖风机等，部分家电采用了智能控制技术，可以感受外界条件的变化自动作出调节。
公司团队对这些产品都有较深刻理解，投入大量研发资源以追求极致的产品用户体验，并受到了市场的认可。
公司多款家电产品在市场有较高的市场占有率，如公司的LED灯具、塔扇等。
2、行业情况近年来受政策扶持、科技发展以及市场环境改善等因素的影响，国与国之间的贸易方式 正悄然发生变化。
与传统国际贸易链路长且不利于品牌发展的特点相比，跨境电商则具备短 10 广东星徽精密制造股份有限公司
2020年年度报告全文 链路，易于积累品牌势能的竞争优势。
整个行业正呈现出快速发展态势，市场规模不断增长。
我国出口跨境电商市场交易规模以年均20%以上的增速，从2013年2.7万亿元增长至 2019年8.03万亿元。
其中，出口电商网络零售市场交易规模也不断扩大，2019年中国出口跨境电商网络零售市场交易规模达到1.73万亿元，同比增长23.57%。
数据来源：网经社《2019年度中国跨境电商市场数据监测报告》 2020年，在新冠疫情影响下，海外消费者在疫情峰值时出行受限，电商消费得到宝贵发展机会，助推其电商渗透率有效上升，同时，受疫情影响，人民的消费习惯也逐渐改变。
美国商务部数据显示，2020年美国电商交易额达到8611亿美元，同比增长44.5%，创下近20年来增速记录，占全国零售比例由2019年11.0%大幅提升至21.3%。
由于中国防疫工作较为成功，本土产业链受到影响较小。
背靠供应链优势，中国跨境电商加速发展。
随着跨境电商行业规模日趋庞大，不同的细分子行业也迅速成长。
具体来说，整个行业可分为出口跨境电商、进口跨境电商与跨境电商服务商。
跨境电商产业图谱 出口跨境电商，分为B2B与B2C两类。
公司所处细分行业为B2C中的消费电子类。
诸多细分行业中，以电子产品的市场规模大，天花板高，在2018年中国跨境电商出口品类占比达 11 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 到20%。
目前跨境电商市场上，国际B2C跨境电商平台主要有Amazon（亚马逊）、eBay、Wish、Walmart、Newegg等。
亚马逊是目前最大的全球外贸交易平台,根据其财报，亚马逊在2020年Q1-Q4单季度收入同比増速分别为26%、40%、37%、44%，2020年营收达到3860.64亿美元，同比增长38%，保持较快增长。
泽宝技术主要通过亚马逊平台销售自有品牌的电源类、蓝牙音频类、小家电类、电脑手机周边类、个护健康类等消费电子产品。
根据DigitimesResearch公布的数据，2020年全球智能手机出货量为12.4亿部，与2019年相比下降8.8%，但5G手机销量却大幅提，2019年全球出货量仅为2000万部，到了2020年达到2.8至3亿部。
。
依赖于智能手机深海市场，电源类产品、蓝牙音频类产品、智能家电、电脑手机周边类产品作为衍生市场，其需求亦不断攀升，同时消费者对性能、实用程度的要求也随着智能手机迭代不断上升，有较大研发创新空间和广阔的市场空间。
3、行业地位 泽宝技术是一家集设计研发、品牌推广和海外线上运营、线下渠道开拓于一体的全球知名品牌公司。
秉承“打造极致产品”的理念，在亚马逊平台开展B2C业务10余年以来，旗下RavPower、TaoTronics、VAVA、Sable四大品牌陆续推出多款电源、家电、音频、视频、家纺等多类产品，深受海内外消费者的喜爱，不仅销量遥遥领先，更积累了千万级的品牌忠实用户群体。
凭借出色的产品设计、卓越的产品体验、过硬的产品质量，2020年公司再创佳绩，多款产品在亚马逊排名中名列前茅，如移动电源、蓝牙发射器、LED台灯、加湿器等。
在亚马逊全球峰会上，被授予”2020年度亚马逊全球布局年度卖家“的荣誉称号。
2020年，公司在消费电子领域进一步深挖，进军激光电视行业。
凭借强大的研发与设计能力，成功推出首款VAVA4K激光电视。
产品自发布以来，在海外市场取得了骄人的成绩，并受到众多北美杂志和购物网站的强力推荐。
在ScreenRant和Lifewire等科技网站上，排在“BestOverallProjectorof2020”首位，此外，在家庭影音发烧友AVS论坛上，更是获得了“TopChoiceof2020”奖项。
强大的产品竞争力，离不开研发与设计实力。
截至2020年底，公司更进一步加大产品研发，在美国、欧洲、英国等国家，取得技术专利、外观专利共计800余项，为产品开发，提供了强有力的支持和保障。
（二）精密五金领域
1、主要业务和经营模式 公司1994年开始从事精密五金的研发、制造及销售业务，主要产品为铰链、滑轨公司装备了意大利全自动铰链组装机、意大利高速冲床、台湾精密滚轧机、德玛CNC数控机等自动化生产设备以及一批二次元、三次元高精密检测设备，拥有先进的制造技术。
公司生产的滑轨、铰链等精密金属连接件广泛应用于家具、家居、家电、工业、IT、金融、汽车等领域，对于实现下游产品的高性能及高精密，推动下游产业先进制造升级起到重要作用。
2、行业情况近几年，我国制造业本身的产业升级，新型配件生产研究水平不断提高，高端金属连 接件产品替代进口趋势日渐显现，同时下游多产业带动，为行业发展提供新的增长点；家电、工业、IT等领域对金属连接件应用的兴起，精密度、复杂度较高的中高档产品市场容量也不断加大，为具备新产品研发实力的企业提供更多新的利润增长点。
（1）进口替代趋势日渐显现 12 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 一方面，随着行业的发展和市场不断规范，生产企业开始重视新产品的开发及知识产权保护，为高端产品的国产化奠定基础。
另一方面，金属连接件厂商由于与下游客户开展深入合作，凭借成本、个性服务、细分市场的优势逐步获得下游客户的认可，尤其是我国制造业本身的产业升级，对新型配件工艺研究提出了更高要求，对精密金属连接件的本地化服务需求不可或缺。
我国金属连接件生产企业与下游制造企业客户形成了更为紧密的联系，及时满足制造业的工艺需求，替代进口步伐将不断加快，从而获取原本进口产品所占据的市场空间。
（2）金属制品业向规模化、集约化趋势发展 中国的金属制品业是具有一定技术含量的劳动密集型产业，并且主要面向国内市场。
在
工农业稳定发展、城市化进程持续推进的情况下，金属制品需求不断增长，自2012年至2020年8月，行业企业数量由17,957家增长至24,785家，复合增长率为2.1%，行业规模持续扩大；行业整体利润总额下降幅度较大，而龙头企业利润保持增长，表明实力强大企业经营效益稳步提高，中小型企业盈利能力减弱。
目前，我国金属制品行业发展较为混乱，仍面临着较多问题需要改善，未来调整产业结构，推动行业健康发展仍是当务之急，规模化、集约化发展将成为行业趋势，未来中小企业经营压力将日益增大，小型企业将逐步被市场所淘汰。
（3）下游多产业带动，为行业发展提供新的增长点 精密金属连接件的传统应用领域主要为家具及家居市场，2019年，房价整体维持温和上
涨，中国商品房销售面积17.2亿平方米，累计同比下降0.1%，增速较上年全年回落2.4百分点；同期销售金额16.0万亿元，累计同比增长6.5%，增速较上年回落5.7百分点。
目前房价涨势仍好于2014年低谷期，行业韧性犹存，对于公司下游行业的影响较弱，下游行业在良好的宏观经济走势下仍保持上行。
同时，家电、工业、IT等领域对金属连接件应用的兴起，精密度、复杂度较高的中高档产品市场容量也不断加大，为具备新产品研发实力的企业提供更多新的利润增长点。
3、行业地位 目前公司拥有行业领先的台湾高精密全自动辊轧成型机、意大利铰链冲压机和全自动装配机以及FANUC机器人等，公司和全资子公司清远星徽是国家高新技术企业。
公司先后获得“广东省优秀自主品牌”、“广东省诚信示范企业”等称号，公司的“SH-ABC”商标被认定为“广东省著名商标”，“SH-ABC牌”铰链、导轨先后获评为“广东省名牌产品”，并在澳大利亚、加拿大、美国、日本、韩国、新西兰等多个国家申请了商标国际注册保护。
公司具有ISO9001质量管理体系认证证书、ISO14001环境管理体系认证证书、美国BIFMA认证、国际品质SGS认证四大认证。
2020年公司成为“2020年佛山企业100强”企业、“佛山高新区2020年领军企业”。
公司在产品设计、两化融合、研发创新等方面处于同行业领先地位。
二、主要资产重大变化情况
1、主要资产重大变化情况 固定资产无形资产 主要资产 无重大变化无重大变化 重大变化说明 13 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 在建工程应收账款存货其他应收款 主要增加设备、模具在建工程主要是销售规模增加期末应收货款增加所致主要是营销规模增加期末公司备货增加所致主要是计提税款赔偿款，应收退税款增加所致
2、主要境外资产情况 √适用□不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 SacaPrecisionTechnologyS.r.l. 非同一控制并购 Sunvalley（HK）Limited 非同一控制并购 SunvalleytekInternationalInc. 非同一控制并购 ZBTInternationalTradingGmbH 非同一控制并购 SUNVALLEYJAPANCo.Ltd 非同一控制并购 PROFOUNDCENTURYLIMITED 新设 HERITAGEWISDOMLIMITED 新设 SpectrumPower 新设 42,508,691.45 意大利 67,342,791香港 .23 37,915,598美国 .11 16,055,838德国 .74 -4,345,606.日本 85 -6,741,378.香港 73 -4,281,871.香港 55 -970,248.52 香港 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 公司统
一 生产销售 盈利 管控 公司统
一 贸易 盈利 管控 公司统
一 贸易 盈利 管控 公司统
一 贸易 盈利 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 境外资产
占公司净资产的比 重 是否存在重大减值 风险 2.12%否 3.37%否 1.89%否 0.80%否-0.22%否-0.34%否 -0.21%否-0.05%否 14 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 CompanyLimited EarfunTechnology(HK)Limited 新设 XiaojiaTechnologyCo.,Limited 新设 Sunvalley(HK)TechnologyLimited 新设 其他情况无 说明 2,629,763.香港 40 27,287,150香港 .27 -12,474.63香港 公司统
一 电子商务 盈利 管控 公司统
一 电子商务 盈利 管控 公司统
一 电子商务 亏损 管控 0.13%否1.36%否0.00%否
三、核心竞争力分析 （一）消费电子领域
1、创新研发优势 泽宝技术自2016年开始往产品方向转型，着眼于产品品牌化运作及精品化策略，在产品研发上投入了大量资源，建立了完善且先进的产品研发体系，核心研发团队成员来自于中国科学院、TCL、华为、腾讯等科研院所及知名企业。
经过潜心研发，泽宝技术在视频合成、视频处理、云端交互、图像解析、AI物体识别算法、负反馈算法、色彩管理算法、喷绘算法以及云端存储技术等方面建立了专业的技术储备，产品研发沿视频图像、美妆个护、小家电等智能产品方向展开。
截至2020年末，泽宝技术在境内拥有2件发明专利、47件实用新型专利、96件外观设计专利；在境外拥有4件发明专利、4件实用新型专利、366件外观设计专利，覆盖中国、美国、德国、日本等国家。
2、专注自主品牌营运优势 泽宝技术自2008年开始在亚马逊平台开展B2C业务，迄今已十余年，推广自有品牌产品已有十年，目前产品均为自有品牌产品，部分产品在亚马逊的线上市场份额位于前列，如LED台灯、蓝牙耳机、移动电源、行车记录仪等。
通过产品占有率和口碑的长期渗透，公司自有品牌已成为具备一定市场影响力的亚马逊线上品牌，与市场同类竞品形成品牌差异化竞争优势，有助于提高终端用户的粘性和忠诚度，也为开拓线下渠道奠定了品牌基础。
在2019亚马逊全球开店中国出口跨境品牌百强中，泽宝技术旗下RAVPower、TaoTronics、VAVA、Sable四大品牌位列其中。
2020年公司多款产品在亚马逊排名中名列前茅，被亚马逊授予”2020年度亚马逊全球布局年度卖家“的荣誉称号。
3、供应链整合优势 泽宝技术以整合优质供应商，合作共赢、共同提升为合作理念，建立了供应商分级管理制度和质量管理体系，与战略供应商建立了深度协同的合作关系。
泽宝技术供应链管理中心全流程参与供应商管控，帮助供应商提高生产良率、改进生产工艺，确保快速交付。
通过建立完善的产品品质控制体系，形成从供应商管理、成品品质管理、客户反馈管理的整个品质 15 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 管理链。
在跨境物流方面，深圳邻友通取得国家海关总署AEO高级认证，能够享受先行办理验放手续，以及AEO互认国家或地区海关提供的通关便利措施，提高了公司跨境供应链物流效率。
4、本土化运营优势 泽宝技术除美国、英国等传统英语市场外，积极布局了德国、法国、意大利、西班牙、日本等小语种市场，并在美国、德国、法国、日本设有海外公司。
泽宝技术运营团队包括美国、英国、德国、意大利、澳大利亚、瑞士、日本等国家的外籍工作人员，多元化的国际人才队伍，能够更清晰地了解当地的文化及客户需求，同时凭借多年的运营积累，在境外通关、物流仓储、客服、售后、推广渠道方面拥有较丰富的本土化运营经验。
（二）精密五金领域
1、智能制造优势 公司成立27年来一直专注于滑轨、铰链等精密金属连接件的研发、设计、生产与服务；通过自主研发、技术引进和改造等方式；通过机器人换人，智能制造和柔性生产，标准化精密模具开发等，实现金属连接件这一传统产业的高新技术改造，形成公司立足行业领先地位的核心竞争优势。
目前公司装备行业领先的台湾高精密全自动辊轧成型机、技术与世界先进同步的意大利铰链冲压机及全套模具和铰链全自动装配机、FANUC机器人以及德玛CNC数控机等自动化生产设备以及一批二次元、三次元高精密检测设备，实现自动化、智能化的精密生产，确保产品质量稳定可靠。
公司为广东省知识产权示范企业，国家知识产权优势企业，佛山市“中国制造2025”试点示范企业。
2020年公司成为“2020年佛山企业100强”企业、“佛山高新区2020年领军企业”。
公司目前具有有效专利279项，其中发明专利15项，实用新型261项，外观3项。
2020年取得专利32项，其中发明专利4项、实用新型28项。
2、全规格产品和服务优势 随着消费者对生活品质追求的提高，公司下游家具、家居、家电、IT、工具柜等客户对精密金属连接件的品牌要求日益明确，对产品的规格、型号也有复杂要求。
公司通过“SH-ABC”品牌提高客户认知粘度，通过模具的标准化、模块化，形成完整的产品线能力，实现快速柔性生产，为客户提供多产品、全规格、具有品牌保证的供应服务。
公司的滑轨产品系列承重范围从10kg至800kg、宽度从17mm至76mm，可满足客户对缓冲、反弹、互锁、快拆、隐藏等功能需求；铰链产品系列铰杯直径从26mm、35mm、40mm、开门角度从45°至270°，可满足各种特殊角度、各种门厚、缓冲、反弹、快拆等功能需求，从而为客户提供全方位需求和服务。
16 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第四节经营情况讨论与分析
一、概述 2020年，面对突如其来的新冠疫情，公司第一时间投入疫情防控和复工复产，推动精细化管控体系建设，以客户为中心，多渠道保证市场和客户需求。
随着国内疫情的有效缓解，公司精密五金业务于2020年7月恢复增长。
消费电子业务充分利用欧美等地区疫情环境下线上销售增长契机，加强市场研判，调整产销结构，全年销售实现大幅增长。
报告期公司实现营业收入552,296.15万元，比上年同期增长58.19%；实现归属于上市公司股东的净利润21,173.17万元，比上年同期增加6,317.82万元，增长42.53%。
1、积极复工复产，开拓创新谋新局疫情期间，公司按照政府的部署和要求，积极做好疫情防控和复工复产工作，包括员工隔离区、食堂分批间隔就餐、员工入厂体温检测等多措并举，通过强化疫情监管、人员排查各项措施，筑起了疫情防控的牢固防线；同时积极开展远程办公、视频会议等现代化工作方式，确保经营生产有序开展，为全年经营业绩发展创造了良好基础。
公司通过及时复工复产和做好疫情防控抢占市场先机，同时完善以人为本各项举措，吸收引进专业技术和专业管理人才，使公司管理更加专业化和职业化，员工队伍更加稳定高效。
泽宝技术在公司内部树立“以客户为中心，以创新为驱动，以贡献者为本，坚持共享成长”的价值观，增强组织活力和自我驱动力，重视各级管理人才以及关键技术人才梯队的培养，打造高绩效团队，更加高效的整合国内先进的供应链资源，把把极致的产品带到每个家庭，给生活更多惊喜，致力于成为全球领先的产品公司。
2、全面系统推行体系化运作，组织营运敏捷规范，管理再上台阶有机结合泽宝技术消费电子领域的优势和公司先进制造业的优势，通过组织优化，价值观梳理，加强风险管控体系建设，梳理成・{管理体系，梳理不增值管理环节，使管理更加精细化；通过构建学习型的敏捷组织体系，全面推行体系化运作；在组织、干部、职业经理人、管培生培养等方面，制定了人力资源制度和福利制度；创新并推动实施了中高层激励制度、内部晋升机制和干部选拔制度。
重视经营型人才、专家型人才的培养与引入。
建立战略研究与管控体系。
布局了三年发展的组织体系、资源投放安排，可持续发展能力的构建；明确了组织优化的近期和远期安排，制定了优化的方向，使公司组织营运敏捷规范，管理再上台阶。
3、提质增效，不断提高企业发展和盈利能力报告期公司全面建立健全精细化管控体系，强化成本管控、责任主体意识，贯彻执行精益改善、改变用工模式；以客户为中心，贯彻《重大责任问责制度》；以生产为中心，执行“三会制度”，《生产快速响应机制》；全面梳理生产制造、研发、销售和管理各环节。
以全面预算为牵引，以客户质量提升、生产效率提高、产品型谱减少、生产报废和异常工时控制为抓手全面提升公司发展和盈利能力。
泽宝技术通过持续研发投入，在视频合成、视频处理、云端交互、图像解析、AI物体识别算法、负反馈算法、色彩管理算法、喷绘算法以及云端存储技术等方面建立了技术储备,截至2020年底，境内已申请技术专利数量为118件，其中已授权的专利为49件。
境外已申请技术专利数量为24件，其中已授权的专利为8件。
4、加强线上、线下销售渠道建设，强化大客户、主流渠道主导能力 17 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 公司疫情期间克服疫情影响，销售部门通过开展线上广交会直播、微信、电话、邮件等联系新老客户，同时全面检讨客户满意度，关注、分析研究大客户，执行品质《红黄牌制度》，推动品质管控系统全面数据化。
在疫情得到控制后，销售人员积极走出去，通过用心服务客户、加深客情关系、深挖大客户、做大做强代理商销售渠道，努力开拓新客户等实现销售业务在逆境中的稳定发展。
泽宝技术在亚马逊线上业务稳步发展的同时，继续大力发展线下业务，梳理规划线下重点产品线，深耕重点客户关系，在美国、日本、中东和澳洲继续拓展线下客户，同时为加大在中东和北非市场的开发，拟在中东地区设立下属公司开展本地化运营。
5、以人为本，身体力行，大力推行新时期价值观教育2020年在构建新时期企业文化方面，公司重点开展员工新时期价值观教育。
从中高层管理人员到普通员工，从战略管理、红线管控，自我赋能、相互赋能、加强自身修养等方面鼓励年轻人、优秀员工脱颖而出；完善薪酬激励约束机制，制定用人标准，培养经营型、改善型人才，培养工程师、研发人才。
鼓励开放、身体力行，吃苦、勤奋和勇气。
公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第8号——上市公司从事零售相关业务》的披露要求 报告期内公司消费电子业务的经营情况如下：泽宝技术是国内营收规模最大的出海消费电子品牌企业之
一，专注于小家电、智能音频、智能配件的设计、研发和销售，旗下产品远销60多个国家和地区，全球拥有4000多万粉丝及用户；报告期内，泽宝技术实现营业收入47.74亿元，与上年同期相比增长68.57%；实现归属于上市公司股东净利润为2.47亿元。
在亚马逊等境外大型电商平台上占据领先的行业市场份额，旗下三大国际品牌VAVA、TaoTronics，RAVPower，拥有很高的知名度和美誉度。
自入驻Amazon以来，始终坚持以服务用户为本，坚持研发创新，多年以来屡获Amazon优质卖家、年度最佳全球拓展卖家、年度最具产品创新卖家等奖项。
1、公司主营业务收入快速增长，其中小家电类产品、电脑手机周边类产品增长超预期报告期内，公司持续专注发展主营业务，加大自主研发力度，持续不断的将中国智造的优质产品销售给全球消费者，2020年公司小家电类产品实现收入17.96亿，比上年增长192%；电脑手机周边类产品实现收入5.25亿，比上年增长138.8%，其中公司自主研发的激光电视、行车记录仪、BABYMONITOR、婴儿监视器等产品实现销售2.9亿。
2、2020年线上线下销售情况报告期内，公司主要通过第三方平台（如亚马逊、shoppee、lazada等国内外知名线上B2C平台）和自有平台进行线上产品销售，线上销售额占主营业务收入比重为95.81%。
泽宝技术在亚马逊线上业务稳步发展的同时，继续大力发展线下业务，梳理规划线下重点产品线，深耕重点客户关系，在美国、日本、中东和澳洲继续拓展线下客户，同时为加大在中东和北非市场的开发，拟在中东地区设立下属公司开展本地化运营。
报告期内公司线下销售额占主营业务收入比重为4.19%。
3、2020年分地区收入情况泽宝技术各类产品远销北美、欧洲、日本和中东等全球主要国家和地区。
2020年积极巩固北美市场，实现110.91%的大幅增长。
地区北美 2020年 金额 占营业收入比重 3,375,683,694.29 70.72% 2019年 金额 占营业收入比重 1,600,570,376.09 56.52% 同比增减
110.91% 18 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 其他地区合计 1,397,956,772.694,773,640,466.98 29.28%1,231,350,315.02100%2,831,920,691.12 43.48%100% 13.53%68.57%
4、高效的供应链管理泽宝技术致力于“把极致的产品体验带到每一个家庭，让生活更多惊喜”，持续进行供应链整合优化，目前与行业一流供应商建立起深度合作关系，通过深度参与产品定义、工业设计、技术研发、生产制造、质量控制等流程，确保产品的品质和体验。
仓储方面，公司在分别在国内以及主要销售区域的美国、德国、日本租赁仓库，负责国内外的调拨备货、发货等业务。
物流管理方面，公司与境内外物流服务商建立合作关系，以满足公司物流服务需求。
公司于亚马逊平台的产品销售使用亚马逊所提供的物流仓储服务（即FBA，FulfillmentbyAmazon服务）。
公司建立了集计划、采购、销售、物流和仓库于一体的信息化管理模式，实现由计划、采购入库到发货以及接收完成的高效全流程管理。
5、研发情况泽宝技术高度重视产品研发，研发产品方向重点沿音视频图像与智能方向展开，自研发中心成立以来，持续加大研发投入，3年累计研发投入超过2亿元。
截至2020年底，在中国、美国、欧洲、英国等国家，取得技术专利、外观专利共计800余项。
公司设立了ID设计部，产品研发部，工程部，测试部，IOT研发部,软件开发部等多个部门，构建多维度研发体系，拥有研发人员占公司员工总数比例近30%。
二、主营业务分析
1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“
一、概述”相关内容。
2、收入与成本
（1）营业收入构成 营业收入整体情况 营业收入合计分行业建筑、安全用金属制品制造消费电子其他业务收入分产品 2020年 金额 占营业收入比重 5,522,961,491.98 100% 727,158,826.79 4,773,229,191.4622,573,473.73 13.17% 86.43%0.41% 2019年 金额 占营业收入比重 3,491,336,582.00 100% 635,201,036.68 2,831,559,030.3424,576,514.98 18.19% 81.10%0.70% 单位：元同比增减 58.19% 14.48%68.57%-8.15% 19 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 滑轨铰链电源类蓝牙音频类小家电类电脑手机周边类个护健康类家私类其他其他业务收入分地区国内销售国外销售 607,458,084.46104,594,008.02621,776,329.46860,938,103.811,795,881,631.80524,868,955.67364,475,247.00531,620,524.6988,775,133.3422,573,473.73 439,756,617.155,083,204,874.83 11.00%1.89%11.26%15.59%32.52%9.50%6.60%9.63%1.61%0.41% 540,125,894.5795,075,142.11 711,520,905.34676,316,875.60614,550,682.79219,805,046.38118,738,972.67182,240,371.80308,386,175.76 24,576,514.98 7.96%92.04% 724,277,143.012,767,059,438.99 15.47%2.72% 20.38%19.37%17.60% 6.30%3.40%5.22%8.83%0.70% 20.74%79.26% 12.47%10.01%-12.61%27.30%192.23%138.79%206.96%191.71%-71.21%-8.15% -39.28%83.70%
（2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √适用□不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 建筑、安全用金属制品制造 727,158,826.79619,736,014.12 14.77% 14.48% 15.14% -0.49% 消费电子 4,773,229,191.46 2,842,352,773.96 40.45% 68.57% 102.86% -10.07% 分产品 滑轨 607,458,084.46507,888,302.58 16.39% 12.47% 12.94% -0.35% 电源类 621,776,329.46418,218,401.63 32.74% -12.61% 9.76% -13.71% 蓝牙音频类 860,938,103.81530,453,786.92 38.39% 27.30% 64.43% -13.91% 小家电类 1,795,881,631.80 1,009,412,867.75 43.79% 192.23% 241.61% -8.13% 分地区 国外销售 5,083,176,165.25 3,095,256,004.23 39.11% 83.70% 107.46% -6.97% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据□适用√不适用 20 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是□否 行业分类 项目 单位 2020年 2019年 同比增减 销售量 付 105,334,758 85,982,006 22.51% 滑轨 生产量 付 107,830,339 85,831,499 25.63% 库存量 付 8,241,902 5,746,320 43.43% 销售量 只 55,085,365 53,980,957 2.05% 铰链 生产量 只 58,685,064 55,039,984 6.62% 库存量 只 9,729,690 6,129,991 58.72% 销售量 PCS 20,344,378 15,996,586 27.18% 消费电子 生产量 PCS 22,426,610 17,891,090 25.35% 库存量 PCS 4,788,658 4,563,318 4.94% 相关数据同比发生变动
30%以上的原因说明√适用□不适用滑轨、铰链库存同比增加，主要是2020年末中国经济恢复较好，公司滑轨、铰链产销两旺，公司增加各户备货所致。
（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □适用√不适用
（5）营业成本构成 行业和产品分类 行业分类 建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造建筑、安全用金属制品制造 项目 直接材料直接人工制造费用不予免抵退税运输成本 2020年 占营业成本比金额 重 2019年 占营业成本比金额 重 422,079,046.26 12.12%375,543,270.93 19.11% 54,011,082.69 1.55%47,441,232.64 2.41% 134,525,463.16 3.86%113,840,419.93 5.79% -872,313.71 -0.03%1,435,336.33 0.07% 9,992,735.72 0.29%9,437,134.79 0.48% 单位：元同比增减 12.39%13.85%18.17%-160.77%5.89% 21 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 消费电子消费电子 产品分类 滑轨滑轨滑轨滑轨滑轨铰链铰链铰链铰链铰链消费电子消费电子说明无 商品成本运输成本 2,210,668,641.22 631,684,132.74 63.46%18.13% 1,401,164,158.82 384,787,614.40 71.29%19.58% 项目 直接材料直接人工制造费用不予免抵退税运输成本直接材料直接人工制造费用不予免抵退税运输成本 商品成本 运输成本 2020年 占营业成本比金额 重 2019年 占营业成本比金额 重 345,782,667.80 9.93%311,331,930.94 15.84% 44,247,864.07 1.27%38,309,204.76 1.95% 110,208,203.77 3.16%93,523,626.67 4.76% -664,271.45 -0.02%1,247,004.65 0.06% 8,313,838.39 0.24%7,791,720.96 0.40% 67,610,734.35 1.94%60,863,760.11 3.10% 8,651,765.58 0.25%6,808,467.61 0.35% 21,548,962.06 0.62%18,051,314.99 0.92% -203,361.76 -0.01% 124,950.12 0.01% 1,538,613.44 0.04%1,505,152.54 0.08% 2,210,668,641.22 63.46% 1,401,164,158.82 71.29% 631,684,132.74 18.13%384,787,614.40 19.58% 57.77%64.16%单位：元 同比增减 11.07%15.50%17.84%-153.27%6.70%11.09%27.07%19.38%-262.75%2.22%57.77%64.16%
（6）报告期内合并范围是否发生变动 √是□否公司名称 广东华徽贸易有限公司深圳市瓦瓦科技有限公司Sunvalley(HK)TechnologyLimitedHONGKONGABUNDANTADVANCELIMITED 变动原因设立设立设立注销 出资额（元）出资比例（%） 5,000,000.00 100.00 10,000,000.00 100.00 - 100.00 - 100.00
（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □
适用√不适用 22 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
（8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额
比例 公司前5大客户资料 序号 客户名称
1 A客户
2 B客户
3 C客户
4 D客户
5 E客户 合计 -- 主要客户其他情况说明□适用√不适用公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称
1 A供应商
2 B供应商
3 C供应商
4 D供应商
5 E供应商 合计 -- 主要供应商其他情况说明□适用√不适用
3、费用 销售额（元）65,341,856.6363,563,636.4039,152,185.9631,219,390.4327,911,490.67227,188,560.09 采购额（元）166,459,111.96140,469,504.04134,690,772.27102,632,365.0399,787,742.13644,039,495.42 2020年 2019年 同比增减 23 227,188,560.094.11%0.51% 占年度销售总额比例1.18%1.15%0.71%0.57%0.51%4.11% 644,039,495.4221.10%0.00% 占年度采购总额比例5.45%4.60%4.41%3.36%3.27% 21.10% 重大变动说明单位：元 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 销售费用管理费用财务费用研发费用 1,386,390,548.68146,437,297.68 1,153,438,001.67130,061,238.62 117,808,368.66 17,423,697.63 92,771,809.67 57,422,163.13 20.20%销售增长增加支出 12.59% 576.14% 主要为汇兑损失和增加并购贷利息支出 61.56%主要系投入研发费用增加所致
4、研发投入 √适用□不适用公司着眼于产品品牌化运作及精品化策略，在产品研发上投入了大量资源，建立了完善且先进的产品研发体系。
报告期 公司研发投入13,424.67万元，占营业收入的2.43%，取得专利182项，其中发明专利5项，实用新型40项，境内外观专利42
项，境外外观专利79项，全球著作权专利16项。
近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2020年 研发人员数量（人） 395 研发人员数量占比 20.51% 研发投入金额（元） 134,246,659.82 研发投入占营业收入比例 2.43% 研发支出资本化的金额（元） 41,553,876.75 资本化研发支出占研发投入
的比例 30.95% 资本化研发支出占当期净利润的比重 18.28% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因□适用√不适用研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明□适用√不适用
5、现金流 项目经营活动现金流入小计经营活动现金流出小计经营活动产生的现金流量净额 24 2020年4,246,597,874.374,398,592,574.98 -151,994,700.61 2019年359 19.77%112,012,092.93 3.21%54,589,929.80 48.74% 36.59% 2018年140 17.79%26,634,766.70 3.75%19,030,249.82 71.45% 545.26% 2019年2,841,912,752.582,689,026,509.96 152,886,242.62 单位：元同比增减 49.43%63.58% -199.42% 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 投资活动现金流入小计 576,768,050.16 465,797,347.05 23.82% 投资活动现金流出小计 999,898,795.04 821,277,511.24 21.75% 投资活动产生的现金流量净
额 -423,130,744.88 -355,480,164.19 19.03% 筹资活动现金流入小计 1,149,628,823.69 732,669,303.21 56.91% 筹资活动现金流出小计 604,492,142.76 473,058,299.09 27.78% 筹资活动产生的现金流量净
额 545,136,680.93 259,611,004.12 109.98% 现金及现金等价物净增加额 -12,219,706.88 58,271,372.89 -120.97% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明
√适用□不适用经营活动现金流入增加，主要为销售收入增加回款增加影响；经营活动现金流出增加主要为经营规模增加影响；经营活动产生的现金流量净额减少主要为本期经营规模加大应收账款和存货相应增加，同时年末上游价格上涨采购付款提前影响。
筹资活动现金流入增加主要为增加并购贷款和经营借款影响。
报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明√适用□不适用报告期公司实现净利润22,733.32万元，经营活动产生的现金流量净额为-15,199.47万元，差额37,932.79万元。
主要原因为采购商品支付现金增加额比销售商品收到现金增加额多27,71.80万元。
三、非主营业务情况 √适用□不适用 投资收益公允价值变动损益资产减值营业外收入营业外支出信用减值损失 金额1,730,760.8212,196,974.48-28,407,783.06 890,046.645,045,674.73-14,231,625.73 单位：元 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 0.64%主要为理财收益 否 无本金外汇公允价变动 4.52% 否 和权益投资公允价变动 计提的资产和存货减值 -10.53% 否 准备 0.33% 否 主要是固定资产报废毁
1.87%损损失、武汉疫情捐赠和否 计提的诉讼的预计负债 -5.28%计提的坏账准备 否 25 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
四、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况 公司2020年起首次执行新收入准则或新租赁准则且调整执行当年年初财务报表相关项目适用 单位：元 2020年末 占总资产金额 比例 2020年初 占总资产金额 比例 比重增减 重大变动说明 货币资金 291,469,757.85 7.20% 296,045,103.46 8.70%-1.50% 应收账款 755,995,889.11 18.68% 487,029,265.92 14.31%4.37%销售增加影响 存货 927,636,357.38 22.92% 616,767,951.77 18.13%4.79%主要为收入增长相应备货增加 投资性房地产 0.00% 0.00%0.00% 长期股权投资3,023,193.00 0.07%6,273,833.55 0.18% -0.11% 处置上海星翚五金有限公司股权减少 固定资产 479,806,026.44 11.86% 480,939,463.44 14.14%-2.28% 在建工程 13,137,187.00 0.32%8,996,645.13 0.26%0.06%主要是设备和模具在建工程增加 短期借款 399,151,069.14 9.86% 284,059,985.10 8.35%1.51%增加银行借款 长期借款 369,229,377.66 9.12% 60,383,933.34 1.77%7.35%增加并购贷款影响
2、以公允价值计量的资产和负债 √适用□不适用 项目 金融资产
1.交易性金融资产（不含衍生金融资 期初数 本期公允价值变动 损益 88,690,000.00 计入权益的累计公允价 值变动 本期计提的减 值 本期购买金额 本期出售金额 其他变动 462,560,000.00 539,250,000.00 单位：元期末数 12,000,000.00 26 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 产）
2.衍生金融资产 金融资产小计 88,690,000.00 上述合计 88,690,000.00 金融负债 0.00 其他变动的内容报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化□是√否 462,560,000.00 462,560,000.00 539,250,000.00 539,250,000.00 2,900,399.91 14,900,399.91 14,900,399.91 0.00
3、截至报告期末的资产权利受限情况 项目货币资金 固定资产固定资产无形资产 合计 期末账面价值 受限原因 36,501,920.16承兑汇票保证金、贷款保证金、信用卡及信用证保证金、远期外汇保证金、指定用途的国家疫情补助 171,050,952.81 抵押借款 50,796,842.46 质押受限 31,343,302.64 抵押借款 289,693,018.07 --
五、投资状况分析
1、总体情况 √
适用□不适用报告期投资额（元）113,442,881.79 上年同期投资额（元）189,746,037.02
2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □适用√不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □适用√不适用
4、以公允价值计量的金融资产 □适用√不适用27 变动幅度 -40.21% 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
5、募集资金使用情况 √适用□不适用
（1）募集资金总体使用情况 √适用□不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金总额 本期已使用募集资金总额 已累计使用募集资金 总额 报告期内变更用途的募集资金总额 累计变更用途的募集资金总 额 累计变更用途的募集资金总额比例 尚未使用募集资金总 额 尚未使用募集资金用途及去 向 闲置两年以上募集资金金额 2019 非公开 26,4005,359.2126,400
0 00.00% 0无
0 合计 -- 26,4005,359.2126,400
0 00.00%
0 --
0 募集资金总体使用情况说明 公司已披露的募集资金使用相关信息不存在未及时、真实、准确、完整披露的情况，公司募集资金存放、使用、管理及披露不存在违规情形。
（2）募集资金承诺项目情况 √适用□不适用 承诺是否 投资已变 项目更项 和超目(含 募资部分 金投变更) 向 承诺投资项目 收购 泽宝 电子否 100% 股权 承诺 投资-- 项目 小计 超募资金投向 募集资金承诺投资总 额 26,400 26,400 调整后投资总额
(1) 26,400 26,400 本报告期投入金额 5,359.21 5,359.21 截至期末累计投入金额
(2) 截至期末投资进度
(3)＝
(2)/
(1) 26,400100.00% 26,400 -- 项目达到预定可使用状态日期 -- 单位：万元 项目 本报截止报 可行 是否 告期告期末 性是 达到 实现累计实 否发 预计 的效现的效 生重 效益 益 益 大变 化 24,69951,087.4 是 否 .12
2 24,69951,087.4 -- -- .12
2 28 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 收购泽宝电子否100%股权 合计 -- 5,359. 26,40026,400 26,400 -- 21 未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分具体项目） 不适用。
项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用。
超募资金的金额、用途及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实施地点变更 不适用 29 24,69951,087.4 -- -- -- .12
2 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 情况 募集资金投资项目实施方式调整情况 募集资金投资项目先期投入及置换情况 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 尚未使用的募集资金用途及去向 不适用不适用不适用不适用 不适用。
30 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 募集资金使用及披露中 无。
存在的问题或其他情况
（3）募集资金变更项目情况 □适用√不适用公司报告期不存在募集资金变更项目情况。
六、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况 □适用√不适用公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况 □适用√不适用
七、主要控股参股公司分析 √适用□不适用主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称公司类型主要业务注册资本总资产 净资产营业收入营业利润净利润 深圳市泽宝创新技术有限公司 子公司 主要从事消费电子产品的设计研发，及互联网线上与线下产品销售?
和品牌运营 12,436,300.00 1,897,547,110.95 1,156,642,251.90 4,773,611,757.40 309,791,541.21 260,945,070.06 清远市星子公司 研发生产315,000,00716,520,31331,823,95412,038,7420,487,44016,836,983 31 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 徽精密制造有限公司 销售各类0.00精密五金制品，研发制造销售自动化装配设备及技术服务，自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家限定企业经营或禁止进出口的商品和技术除外）（法律、行政法规、国务院决定规定须经批准的经营项目，凭批准文件、证件经营）。
SACA 子公司 主要从事 家具五金 的研发、生 产及销售，产品包括滑动系统、 24,022,045.25 抽屉滑轨 和金属紧 固系统等 报告期内取得和处置子公司的情况□适用√不适用主要控股参股公司情况说明 7.91 5.98 5.65 .83 81,485,907.83 42,508,691.45 103,925,115.41 10,977,156.52 .08 8,010,748.41
八、公司控制的结构化主体情况 □适用√不适用 32 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
九、公司未来发展的展望
1、总体发展战略 公司坚持消费电子和精密五金双主业发展战略。
公司全力支持泽宝技术的消费电子业务，坚持走“精品”和自有品牌策略，增强产品研发创新，提升产品的市场竞争力，打造全球化的产品和品牌营运公司。
公司精密五金业务继续挖掘产能，优化客户结构，坚持转型升级，加强新产品开发和智能工厂建设。
2、未来公司发展的具体计划
（1）持续加大产品设计和研发投入消费电子方面，公司坚持通过不断的设计和研发创新塑造产品的竞争力。
加大研发中心 建设投入，引进行业高精尖的研发人才，更加精准把握目标客户群的需求偏好，推动产品创新升级。
同时，不断丰富产品线，积极稳健推动相关产品多元化。
精密五金方面，公司将进一步加大研发投入，加强实验中心建设，加强市场调研、了解客户需求，开发出性价比更优的适销产品，拓宽公司产品的应用领域，完善产品结构，加快高端产品进口替代进程。
（2）加强品牌建设和市场渠道建设 消费电子方面，公司将紧跟新零售发展趋势，加强品牌建设，增强客户粘性，依托长期线上运营积累形成的产品口碑、自有品牌和知识产权，进一步开拓线下市场，促进线上、线下业务融合发展。
公司将继续深耕美国、欧洲、日本线上成熟市场，积极拓展亚太等新兴市场，与当地主流连锁商超、运营商、经销商等合作开展业务，提高线下业务收入占比。
积极开拓国内市场，争取品牌在中国市场落地。
精密五金方面，加强国内外销售渠道建设，积极开发新客户，与国内橱柜、衣柜行业等大客户建立战略合作伙伴关系，优化客户结构，推动终端客户渠道网络建设。
（3）加强智能工厂建设，促进生产智能化、自动化 公司精密五金生产基地通过精益改善、价值链改善，将建设设施更先进、流程更优化、
布局更科学、管理更完善的精密金属连接件体系，适应市场发展不断增强滑轨和铰链等不同产品系列的生产规模，加大智能化、自动化建设投入，实现智造升级和品质提升。
3、公司面临的风险和应对措施
1、贸易摩擦和地缘政治局势紧张的风险新冠肺炎疫情全球大流行以来，世界地缘政治动荡加剧，大国博弈等因素错综交织，国际贸易摩擦加剧，企业经营风险增加。
未来，若中美摩擦升级，全球经济、政治环境动荡加剧，美国及其盟友采取进一步对华提高关税、进口门槛等贸易保护主义政策措施，将一定程度上影响全球供应链，并对全球消费电子行业和精密五金行业产生不利影响。
2、生产要素价格波动风险公司精密五金产品主要原材料为钢材卷板和镀锌板，占其主营业务成本的比例超过50%。
原材料供应的稳定性和价格走势将影响公司未来生产的稳定性和盈利能力。
尽管公司原材料供货渠道畅通、供应数量充足，但若市场原材料价格波动，对公司产品质量、成本和盈利能 33 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 力将带来不利影响。
公司将通过加强原材料市场价格变动研判、加强技术工艺创新、产品结构优化，提高供应商和客户合作深度等多种手段控制原材料价格波动风险。
3、汇率风险报告期公司出口销售收入占主营业务收入的92.04%，精密五金产品由公司自营出口，结算货币主要为美元。
消费电子产品主要通过亚马逊平台直接销往美国、欧洲、日本等国家和地区，主要采用美元、欧元、日元等货币进行结算。
未来若人民币升值，将产生汇兑损失，进而影响公司净利润。
公司将通过加大汇率市场研究，合理确定出口销售报价和出口合同签订，充分利用适时结汇、外汇衍生产品等方式和工具，规避和防范汇率风险，降低汇兑损益对经营业绩造成的不利影响。
4、知识产权与境外经营风险泽宝技术在境内外拥有众多商标、专利等知识产权。
但由于消费电子行业技术成熟度高、专利众多，且各国法律法规体系较为复杂，随着市场竞争日趋激烈，专利纠纷难以完全避免，泽宝技术面临一定的知识产权纠纷风险。
此外，泽宝技术在香港、美国、德国、日本均设立了下属公司，主要收入来源于境外，由于境外政治环境、人文环境、法律环境、商业环境与中国（大陆）存在较大差异，可能在经营过程中因对境外政策制度、法律法规、文化传统、价值观等不熟悉而产生诉讼等对境外经营造成不利影响。
泽宝技术已建立知识产权的风险管控部门，制定了详细的内部管理制度。
通过事前排查控制风险，积极在全球布局知识产权保护，加大法务团队专业能力建设等以控制公司知识产权和境外经营风险。
5、对第三方平台依赖的风险泽宝技术主要从事消费电子跨境B2C零售业务，线上业务主要在亚马逊平台实现销售，同时使用亚马逊FBA仓储和物流服务，存在对亚马逊平台的依赖。
如果亚马逊平台提高服务费收费标准，将直接对公司盈利情况造成不利影响；此外，如果泽宝技术经营存在违反亚马逊规则的行为，可能导致因受到亚马逊的处罚而对经营产生不利影响。
6、税收优惠风险公司下属公司深圳邻友通于2019年12月9日取得高新技术企业证书，2019年-2021年度依法享受15%的企业所得税优惠税率；母公司星徽精密和子公司清远星徽已取得高新技术企业认定，2018年-2020年度可依法享受15%的企业所得税优惠税率。
在高新技术企业资质证书到期后，若未能通过高新技术企业资质复审或者国家关于税收优惠法规发生变化，可能无法继续享受税收优惠，将对公司的盈利能力产生不利影响。
7、跨境税收政策变化的风险公司消费电子业务通过亚马逊平台在全球运营，受到国内以及世界其他地区的税收司法管辖，其中包括美国、欧洲、日・{等主要境外市场。
相关国家和地区的税收政策发生变化时，可能导致公司的经营业绩受到不利影响。
同时，消费电子业务供应商为国内公司，公司向供应商采购后将产品销售至境外销售子公司（美国、英国及日・{子公司），再通过该子公司在当地进行销售。
上述交易环节的定价，若未来被主管税务机关重新核定交易价格，则可能存在转移定价税务风险，可能对公司经营业绩造成不利影响。
8、商誉减值风险公司收购Donati公司和泽宝技术属于非同一控制下的企业合并，根据《企业会计准则》，购买方对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，应当确认为商誉。
而因企业合并所形成的商誉不作摊销处理，但未来每年会计年末进行减值测试。
未来如果出现宏观经济形势、市场行情或客户需求变化等不利变化导致对应公司经营状况恶化，则存在商誉减值的风险。
上市公司将对自身和泽宝技术、Donati公司在资金、渠道、产品、技术等方面进行资源整合，通过加强研发、加强管理团队建设，发挥协同效应保持并提升标 34 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 的公司竞争力，降低商誉减值风险。
十、接待调研、沟通、采访等活动登记表
1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √适用□不适用 接待时间 接待地点 接待方式 全景网 2020年05月http://rs.p5w.n其他 08日 et/c/300464.sh tml 全景网 2020年05月http://rs.p5w.n其他 18日 et/c/300464.sh tml 2020年07月01日 电话会议 电话沟通 2020年11月27日 深圳星河worldE座7楼公司会议室 实地调研 接待对象类型 其他其他 机构 机构 接待对象 谈论的主要内容及提供 的资料 调研的基本情况索引 采用网络方式参与本次年度业绩说明会的投资者 详见全景网http://rs.p5w.net/c/300464.shtml 详见全景网/c/300464.shtml 采用网络方式参与本次活动的投资者 详见全景网http://rs.p5w.net/c/300464.shtml 详见全景网/c/300464.shtml 招商证券、工银瑞信、兴业基金、中海基金、大家资产、财通资管、盛世景投资、拾贝投资、诺安基金、沣杨资产、幸福人寿、翰亚投资、汇添富基金、平安基金、易方达基金、景顺长城、摩根华鑫、富国基金、兴全基金 公司电商业务的概况、电商业务平台情况、电商业务地域分布、电商业务经营情况。
详情见巨潮资讯网披露的《星徽精密2020年7月1日投资者关系活动记录表》 广发证券、工银瑞信证券、长城财富资管、交银康联人寿保险、工银安盛人寿、 公司子公司泽宝技术旗下的品牌以及产品品类、电商业务未来毛利如何 详情见巨潮资讯网披露的《星徽精密2020年11月27日投资者关系活动记录表》 35 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 国寿资产、中国诚通、新华养老保险、兵工财务、浙能财务 提升、电商产品生命周期。
36 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 第五节重要事项
一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况√适用□不适用现金分红政策的制定和调整： 2020年，公司根据《上市公司章程指引》（2019年修订）、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》（2020年修订）、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（2020年修订）等有关规定，对《公司章程》进行了修订，并已经公司2020年第三次临时股东大会审议通过，其中第一百五十八条至第一百六十一条分别对公司利润分配政策的基本原则、公司利润分配政策、公司利润分配方案的审议程序、公司利润分配方案的变更作了修订。
具体内容详见公司2020年8月27日披露于巨潮资讯网上的《公司章程》。
2020年11月20日，公司召开2020年第四次临时股东大会，审议通过了关于公司未来三年（2020-2022年）股东分红回报规划的议案。
《未来三年（2020-2022年）股东分红回报规划》具体内容于2020年11月4日披露于巨潮资讯网。
现金分红政策的实施：2020年5月20日，公司召开2019年年度股东大会审议通过2019年度利润分配方案：以2019年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.85元（含税），合计派发现金股利30,015,384.88元（含税）。
2020年6月12日，公司在巨潮资讯网上披露了《2019年年度权益分派实施公告》，确定2020年6月18日为股权登记日，2020年6月19日为除权除息日和现金红利发放日，公司2019年度利润分配方案已实施完毕。
现金分红政策的专项说明 是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： 是 分红标准和比例是否明确和清晰： 是 相关的决策程序和机制是否完备： 是 独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用： 是 中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，其合法权益
是 是否得到了充分保护： 现金分红政策进行调整或变更的，条件及程序是否合规、是 透明： 公司报告期利润分配预案及资本公积金转增股本预案与公司章程和分红管理办法等的相关规定一致√是□否□不适用公司报告期利润分配预案及资本公积金转增股本预案符合公司章程等的相关规定。
本年度利润分配及资本公积金转增股本情况 每10股送红股数（股） 每10股派息数（元）（含税） 每10股转增数（股） 分配预案的股本基数（股） 现金分红金额（元）（含税） 00.6 0353,122,17521,187,330.50 37 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 以其他方式（如回购股份）现金分红金额（元） 0.00 现金分红总额（含其他方式）（元） 21,187,330.50 可分配利润（元） 93,535,867.37 现金分红总额（含其他方式）占利润分配总
额的比例 100.00% 本次现金分红情况 公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20％ 利润分配或资本公积金转增预案的详细情况说明 经中审华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2020年12月31日，公司母公司实现净利润-48,495,134.33元，提取法定盈余公积金0.00元，分配2019年股利30,015,384.88元，加上年初未分配利润172,046,386.58元，实现可供股东分配利润93,535,867.37元。
为持续回报股东，与全体股东共同分享公司发展的经营成果，根据《公司法》、《公司章程》的相关规定，经统筹考虑公司资金使用情况，公司拟以2020年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.6元（含税），合计派发现金股利21,187,330.50元（含税）。
本次利润分配后公司剩余未分配利润滚存至下一年度。
本年度不进行送股及资本公积转增股本。
如在本公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因公司总股本发生变动的，拟维持分配总额不变，相应调整每股分配比例，并将另行公告具体调整情况。
本次利润分配方案尚需提交2020年年度股东大会审议。
公司近3年（包括本报告期）的普通股股利分配方案（预案）、资本公积金转增股本方案（预案）情况 1、2018年度利润分配方案：不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
2、2019年度利润分配方案：以2019年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.85元（含税），合计派发现金股利30,015,384.88元（含税）。
3、2020年度利润分配方案：以2020年12月31日的总股本353,122,175股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.60元（含税），合计派发现金股利21,187,330.50元（含税）。
公司近三年（包括本报告期）普通股现金分红情况表 单位：元 分红年度 现金分红金额（含税） 分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润 现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比 率 以其他方式（如回购股份）现金分 红的金额 以其他方式现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比 例 现金分红总额（含其他 方式） 现金分红总额（含其他方式）占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润 的比率 2020年 21,187,330.50 211,731,685.93 10.01% 21,187,330.5 0.00 0.00% 10.01%
0 2019年 30,015,384.88 148,553,520.80 20.21% 30,015,384.8 0.00 0.00% 20.21%
8 38 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 2018年 0.002,044,036.37 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 公司报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正但未提出普通股现金红利分配预案 □适用√不适用
二、承诺事项履行情况
1、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末尚未履行完毕的承诺事项 √适用□不适用承诺来源 收购报告书或权益变动报告书中所作承诺 承诺方 资产重组时所作承诺 孙才金;朱佳佳 承诺类型承诺内容承诺时间承诺期限履行情况 其他承诺 在本次交易完成后60个月内，本人保证将独立行使投票权和其他股东权利；本人及本人一致行动人将不会谋求上市公司第一大股东或控股股东地位，也不与上市公司其他主要股东及其关联方、一致行动人之间签署一致行动协议或达成类似协议、安排等其他任何方式谋求上市公司第一大股东、控股股东或实际控制人地位，且不会协助 2018年12月31日 2023年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
39 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 孙才金;朱佳佳 或促使任何其他方通过任何方式谋求上市公司的控股股东及实际控制人地位。
关于同业竞争、关联交易、资金占用方面的承诺 关于避免同 业竞争的承 诺函：
1、本 人的经营业 务均系通过 泽宝股份进 行的，没有 在与星徽精 密或泽宝股 份存在相同 或类似业务 的其他任何 经营实体中 担任任何职 务，没有与 泽宝股份存 在同业竞争 的情形。
2、
在本人作为星徽精密的 2018年06月15日 股东或董事 期间，本人 及本人的关 联方将不拥 有、管理、 控制、投资、 从事其他任 何与星徽精 密或泽宝股 份从事业务 相同或相近 的任何业务 或项目，亦 不参与拥 有、管理、 控制、投资 其他任何与 9999
年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
40 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文41 星徽精密或泽宝股份从事业务相同或相近的任何业务或项目，亦不谋求通过与任何第三人合资、合作、联营或采取租赁经营、承包经营、委托管理等方式直接或间接从事与星徽精密或泽宝股份构成竞争的业务。
3、如本人及本人的关联方违反上述承诺的，将立即停止与星徽精密或泽宝股份构成竞争之业务，并采取必要措施予以纠正补救。
4、如因本人及本人的关联方未履行本承诺函所作的承诺而给星徽精密造成的一切损失和后果，由本人承担赔偿责任。
关于规范关联交易的承诺函：
1、本人将按照 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文42 《中华人民共和国公司法》等法律法规以及星徽精密公司章程、泽宝股份公司章程的有关规定行使股东权利；在董事会、股东大会/股东会对涉及本人的关联交易进行表决时，履行回避表决的义务。
2、本人及本人的关联人方将杜绝一切非法占用星徽精密及泽宝股份的资金、资产及其他资源的行为，在任何情况下，不要求星徽精密及泽宝股份向本人及本人投资或控制的其他企业提供任何形式的担保。
3、本人及本人的关联方将尽可能地避免和减少与星徽精密及泽宝股份的关联交易，对于无法避免或 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 者有合理原因而发生的关联交易，将遵循市场公正、公平、公开的原则，并依法签订协议，履行合法程序，按照星徽精密公司章程、有关法律法规和《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等有关规定履行信息披露义务和办理有关报批程序。
4、本人及本人的关联方保证不通过关联交易损害星徽精密及其他股东的合法权益。
5、如因本人及本人的关联方未履行本承诺函所作的承诺而给星徽精密造成的一切损失和后果，由本人承担赔偿责任。
孙才金、朱佳佳、Sunvalleymerce（HK） 股份限售承诺
1、以标的资产认购而取得本次发行的股份时，若用于认购 2018年06月15日 2020年2月20日 承诺履行完毕，未出现违反承诺的情况。
43 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 Limited、深圳市亿网众盈投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市广富云网投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市恒富致远投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市泽宝财富投资管理合伙企业（有限合伙）、DeltaeCommerceCo.,Limited、新疆向日葵朝阳股权投资合伙企业（有限合伙）、佛山市顺德区大宇智能制造产业基金合伙企业（有限合伙）、深圳市前海九派明家移动互联网产业基金合伙企业（有限合伙）、前海股权投资基金（有限合伙）、深圳宝丰一号股权投资基金合伙企业（有限合伙）、宁 44 股份的资产持续拥有权益的时间不足十二个月，按照《重组管理办法》第四十六条规定，因本次交易而取得的上市公司的股份自发行结束并上市之日起三十六个月内不得转让。
2、若用于认购股份的资产持续拥有权益的时间超过十二个月，则因本次交易而取得的上市公司的股份自发行结束并上市之日起十二个月内不得转让。
3、如违反上述承诺，因此给星徽精密或投资者造成损失的，将承担相应的赔偿责任。
4、锁定期结束后，将按中国证监会、深圳证券交易所的有关规定及本次交易签订的《发行 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 波梅山保税港区灏泓股权投资合伙企业（有限合伙）、民生通海投资有限公司、共青城汎昇投资管理合伙企业（有限合伙）、中陆金粟晋周（珠海）投资管理合伙企业（有限合伙）、共青城汎金投资管理合伙企业（有限合伙）、上海汰懿企业管理中心（有限合伙）、深圳市鑫文联一号投资管理合伙企业（有限合伙） 股份及支付现金购买资产协议》执行。
遵义顺择齐心咨询服务中心（有限合伙）、遵义顺择同心咨询服务中心（有限合伙）、深圳市易冲无线科技有限公司、珠海广发信德高成长现代服务业股权投资企业（有限合伙）、珠海 股份限售承诺
1、以标的资产认购而取得本次发行的股份时，若用于认购股份的资产持续拥有权益的时间不足十二个月，按照《重组管理办法》第四十六条规定，因本次交易而取得的上市公司的股 2018年06月15日 2022年2月20日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
45 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 广发信德科技文化产业股权投资基金（有限合伙） 份自发行结束并上市之日起三十六个月内不得转让。
2、若用于认购股份的资产持续拥有权益的时间超过十二个月，则因本次交易而取得的上市公司的股份自发行结束并上市之日起十二个月内不得转让。
3、如违反上述承诺，因此给星徽精密或投资者造成损失的，将承担相应的赔偿责任。
4、锁定期结束后，将按中国证监会、深圳证券交易所的有关规定及本次交易签订的《发行股份及支付现金购买资产协议》执行。
孙才金、朱佳佳、Sunvalleymerce（HK）Limited、深圳市亿网众 业绩承诺及补偿安排 业绩承诺方锁定安排如下：①自股份发行完成并上市之日满12个月且2018年 2018年06月15日 2020年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
46 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文盈投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市广富云网投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市恒富致远投资管理合伙企业（有限合伙）、深圳市泽宝财富投资管理合伙企业（有限合伙）、遵义顺择齐心咨询服务中心（有限合伙）、遵义顺择同心咨询服务中心（有限合伙） 47 度对应的业绩补偿义务（如有）已履行完毕的，其可解除锁定的股份数量不超过其因本次交易而获得的上市公司股份数量的30%扣减前述因履行2018年度对应的补偿义务已补偿股份数量（如有）；②2019年度对应的业绩补偿义务（如有）已履行完毕的，其累计可解除锁定的股份数量不超过其因本次交易而获得的上市公司股份数量的60%扣减前述因履行2018年度以及2019年度对应的补偿义务已补偿股份数量（如有）；③2020年度对应的补偿义务（如有）已履行完毕的，其累计 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 首次公开发行或再融资时所作承诺 可解除锁定的股份数量为其因本次交易而获得的上市公司股份数量的100%扣减前述因履行2018年度、2019年度及2020年度对应的补偿义务已补偿股份数量（如有）。
星野投资、蔡耿锡和谢晓华 关于同业竞争、关联交易、资金占用方面的承诺 为避免今后与公司之间可能出现的同业竞争，维护公司全体股东的利益和保证公司的长期稳定发展，公司控股股东星野投资、实际控制人蔡耿锡和谢晓华夫妇出具了《避免同业竞争的承诺函》，承诺：
（1）本人及本人控制的公司目前不存在与发行人同业竞争的情形。
本人除投资发行人外，本人及本人控制的公司亦未通过其他任何 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
48 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文49 方式从事与发行人及其子公司和下属机构构成或可能构成竞争或潜在竞争的业务或活动。
（2）本人及本人控制的公司未来不在中国境内外以任何方式（包括但不限于单独经营、通过合资经营或拥有另外一家经营实体的权益等方式）从事与发行人及其子公司和下属机构构成或可能构成竞争或潜在竞争的业务或活动。
（3）若因本人或发行人的业务发展，而导致本人经营的业务与发行人的业务发生重合而可能构成竞争，本人同意发行人有权在同等条件下优先收购该等业务所涉资产或股权，和/或通过合法 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 途径促使本人所控制的全资、控股企业或其他关联企业向发行人转让该等资产或控股权，和/或通过其他公平、合理的途径对本人的业务进行调整，以避免与发行人的业务构成同业竞争。
4）上述承诺是真实且不可撤销的，若违反上述承诺，本人愿意赔偿发行人因此受到的全部损失（包括直接损失和间接损失）。
（5）本承诺函受中国法律管辖，对本人具有约束力。
发行人及其控股股东、实际控制人 股份回购承诺 在发行人首次公开发行股票并在创业板上市申报的招股说明书中，如存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏情况，对判断 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
50 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文51 公司是否符合相关法律、法规规定的发行条件构成重大、实质影响的，发行人将在证监会认定有关违法事实后三十天内依法启动回购首次公开发行的全部新股工作；星野投资将利用控股股东地位促成发行人启动回购首次公开发行的全部新股工作，并在前述期限内依法启动购回本公司转让的原限售股份工作；蔡耿锡、谢晓华将利用实际控制人地位促成发行人启动回购首次公开发行的全部新股工作，并在前述期限内依法启动购回本人控制的星野投资已转让的原限售股份工作，回购价格以首次上 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 发行人及其控股股东、董事、监事、其他承诺高级管理人员 市发行价格加上银行同期利息确定（若公司股票有派息、送股、资本公积金转增股本等除权、除息事项的，回购的股份包括首次公开发行的全部新股及其派生股份，发行价格将相应进行除权、除息调整）。
在发行人首次公开发行股票并在创业板上市申报的招股说明书中，如存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏情况，致使投资者在证券交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者的损失。
董事、监事、高级管理人员还承诺若：自赔偿责任成立之日起20个交易日内未依法作出赔偿，则自承诺期 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
52 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 限届满之日至依法赔偿损失的相关承诺履行完毕期间，将不得在发行人领取薪酬。
蔡耿锡、谢晓华、陈惠股份限售承吟、蔡文华、诺张杨 自发行人股票上市之日起十二月内，不转让或者委托他人管理本人直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本人持有的公开发行股票前已发行的股份。
除上述锁定期外，在任职期间每年转让的股份不超过其直接或间接持有公司股份总数的25%，离职后半年内，不转让本人直接或间接持有的发行人股份；在发行人股票上市之日起六个月内申报离职的，自申报离职之日起十
八 2015年06月01日 9999年12月31日 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
53 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文54 个月内不转让本人直接或间接持有的星徽精密股份；在星徽精密股票上市之日起第七个月至第十二个月之间申报离职的，自申报离职之日起十二个月不转让本人直接或间接持有的发行人股份。
发行人首次公开发行股票并在创业板上市之日起，本人持有发行人股票在上述锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后六个月内如股票连续二十个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后六个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长六个月；上述发 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 股权激励承诺 公司 其他对公司中小股东所作承诺 其他承诺 行价如遇除权除息事项，应作相应调整；本人不会因职务变更或离职等原因而拒绝履行上述承诺；本人如在股份锁定期（含延长锁定期）违反上述承诺给公司或者其他股东造成损失的，本人将依法赔偿；本人在锁定期满后两年内转让所持公司股份的，如转让价格低于股票发行价格，则转让股份所得收益归公司所有。
本公司不为本次限制性股票激励计划的激励对象通过本计划获得限制性股票提供贷款以及其他任何形式的财务资助，包括为其贷款提供担保。
2020年08月20日 公司限制性股票激励计划实施期间 承诺履行情况正常，未出现违反承诺的情况。
55 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 承诺是否按时履行 是
2、公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目达到原盈利预测及其原因做出说明 √适用□不适用 盈利预测资产或项目名 称 预测起始时间 预测终止时间 当期预测业绩（万元） 当期实际业绩（万元） 未达预测的原因（如适 用） 原预测披露日期 原预测披露索引 深圳市泽宝创新技术有限公司 2020年01月01日 2020年12月31日 19,000 26,094.51不适用 2018年12月14日 2018年12月14日披露于巨潮资讯网（）上的《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书（草案）》公告编号：2018-217 公司股东、交易对手方对公司或相关资产年度经营业绩作出的承诺情况√适用□不适用根据公司与业绩承诺方签订的《盈利预测补偿协议》，深圳市泽宝创新技术有限公司2018年度、2019年度、2020年度实现的承诺净利润分别不低于1.08亿元、1.45亿元和1.90亿元。
业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响
三、控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况 √适用□不适用 占占最 最报告近
一 股东 报告 近 期新期经 或关占用发生 期偿
一 期初数增占审计 期末数 联人时间原因 还总 期 用金净资 名称 金额 经 额产的 审比例 计 截至年报预计偿预计偿披还方式还金额露日余 单位：万元 预计偿还时间（月份） 56 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 广 东星 野投 2020.往资有 3限责 来款 任公 司 0.05 0100 100 % 0.05 合计 0100 100 % 相关决策程序 无。
当期新增大股东及其附属企业非经营性资金占用情况的原因、责任人追究及董事会拟定采取措施的情况说明 往来款 未能按计划清偿非经营性资金占用的原因、责任追究情况及无董事会拟定采取的措施说明 注册会计师对资金占用的专项审核意见的披露日期 2021年04月22日 注册会计师对资金占用的专项审核意见的披露索引 净额资产的比例 0.00 0% 现金清
0 偿 1002020.7 0.0
0 0-- 0% 100 --
四、董事会对最近一期“非标准审计报告”相关情况的说明 □适用√不适用
五、董事会、监事会、独立董事（如有）对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明 □适用√不适用 57 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
六、董事会关于报告期会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的说明 □适用√不适用
七、与上年度财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明 √适用□不适用 其他原因的合并范围变动 公司名称广东华徽贸易有限公司深圳市瓦瓦科技有限公司Sunvalley(HK)TechnologyLimitedHONGKONGABUNDANTADVANCELIMITED 变动原因设立设立设立注销 出资额（元）出资比例（%） 5,000,000.00 100.00 10,000,000.00 100.00 - 100.00 - 100.00
八、聘任、解聘会计师事务所情况 现聘任的会计事务所 境内会计师事务所名称 中审华会计师事务所（特殊普通合伙） 境内会计师事务所报酬（万元） 155 境内会计师事务所审计服务的连续年限
2 境内会计师事务所注册会计师姓名 黄斌、熊明华 境内会计师事务所注册会计师审计服务的连续年限
2 是否改聘会计师事务所
□是√否聘请内部控制审计会计师事务所、财务顾问或保荐人情况√适用□不适用报告期内，公司因2020年向特定对象发行股票事项，聘请联储证券有限责任公司为财务顾问，期间共支付财务顾问费50万元，聘请中审华会计师事务所（特殊普通合伙）为内部控制审计会计师事务所，期间共支付15万元。
九、年度报告披露后面临退市情况 □适用√不适用
十、破产重整相关事项 □适用√不适用公司报告期未发生破产重整相关事项。
十
一、重大诉讼、仲裁事项 □适用√不适用58 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。
十
二、处罚及整改情况 √适用□不适用 名称/姓名 类型 公司、董事长蔡耿锡、总经理陈惠吟、董事会秘书鲁金莲 其他 59 原因 调查处罚类型结论（如有） 披露日期 星徽精密于7月3日收到深交所《关于对广东星徽精密制造股份有限公司的关注函》（创业板关注函〔2020〕第337号）,该函要求公司向控股股东、持股5%以上股东及董事、监事、高级管理人员核实未来6个月内是否存在减持计划。
公司在核实相关方的减 其他持计划时，并未联系公司持股5%以上股东陈某炎或其代理人确认其是否存在减持计划，导致公司在7月6日披露的深交所关注函回复中未披露持股5%以上股东陈某炎计划减持公司股份的信息，相关信息披露不准确，违反了《上市公司信息披露管理办法》第 采取出具警示函的行政监管措施 2020年07月23日 披露索引 2020年7月23日披露于巨潮资讯网（）上的《广东星徽精密制造股份有限公司关于公司及相关人员收到广东证监局警示函的公告》公告编号：2020-094 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 二条的有关规定。
公司、董事长蔡耿锡、总经理陈惠吟、董事会秘书鲁金莲 其他 6月24日至7月9日，星徽精密股票交易连续触及涨幅限制，三次达到股票交易异常波动标准，但星徽精密在上述期间 其他回复本所问询时未能按本所要求向股东陈梓炎核实、询问有关情况和信息，披露的《回函》内容存在不准确的情形。
给予通报批评的处分 2020年09月15日 深圳证券交易所在网站（）披露的《关于对广东星徽精密制造股份有限公司及相关当事人给予通报批评处分的决定》 整改情况说明√适用□不适用整改责任人：董事长蔡耿锡、总经理陈惠吟、董事会秘书鲁金莲整改措施：
1、针对以上相关信息披露不准确的问题，公司于2020年7月16日在巨潮资讯网（）披露了《关于持股5%以上股东减持股份的预披露公告》（公告编号：2020-092）、《关于持股5%以上股东计划减持的情况说明》（公告编号：2020-093）。
2、进一步加强公司与持股5%以上股东的联系，拓宽联系渠道，更新联系方式。
3、组织学习、加强对《上市公司信息披露管理办法》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《公司章程》、《信息披露管理制度》等公司治理有关制度的理解，公司将认真安排公司董事、监事、高级管理人员及相关人员及时参加广东证监局、深圳证券交易所及其他有关单位组织的学习与培训，依法真实、准确、完整、及时、公平地履行信息披露义务，杜绝再次发生信息披露不准确的事件。
4、公司在内部对公司董事长、总经理、董事会秘书、证券事务代表通报批评，同时依据具体责任情况，公司将在年终考核中对相关人员做出相应的经济处罚。
整改时间：整改完毕，持续规范 董事、监事、高级管理人员、持股5%以上的股东违规买卖公司股票情况□适用√不适用 十
三、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况 □适用√不适用 十
四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况 √适用□不适用 60 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 公司于2020年8月20日召开第四届董事会第五次会议、第四届监事会第四次会议，2020年9月14日召开2020年第三次临时股东大会，审议并通过了《关于<广东星徽精密制造股份有限公司2020年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的议案》等相关议案，同意实施2020年限制性股票激励计划，公司拟向激励对象授予1,457.00万股限制性股票，本次授予为一次性授予，无预留权益。
《星徽精密2020年限制性股票激励计划（草案）》（公告编号：2020-103）已于2020年7月23日披露于巨潮资讯网（） 2020年9月16日，公司召开第四届董事会第八次会议、第四届监事会第六次会议，审议通过了《关于向激励对象授予限制性股票的议案》，同意以2020年9月16日为授予日，以11.71元/股的授予价格向符合授予条件的51名激励对象授予1457万股限制性股票。
详见公司2020年9月16日披露于巨潮资讯网（）的《关于向激励对象授予限制性股票的公告》（公告编号：2020-148） 十
五、重大关联交易
1、与日常经营相关的关联交易 √适用□不适用 关联关联交关联 交易易方关系 类型 上海星翚五金联营销售有限公企业商品司 上海鑫铧家具五金厂 佛山市鑫永金属制品有限公司 联营企业控股股东销售控制商品的其他企业 由上市公司的关联自然人担任董事、高级管理人 采购商品 关联交易内容 销售商品 销售商品 采购商品 关联交易定价原则 市场价格 市场价格 市场价格 关联交易价格3.39 14.88 0.63 关联交易金额（万元）2,791. 15 70.96 2,022.65 占同获批是否 类交的交超过 易金易额获批 额的度（万额度 比例元） 0.914,000否 % 0.011,000否 % 0.372,200否 % 关联交易结算方式 月结60天 月结60天 月结30天 可获得的同类交易市价4.67 15.00 0.68 披露日期 2020年04月29日 2020年04月29日 2020年12月21日 披露索引 61 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 员的法人 4,884. 合计 -- -- --7,200-- -- -- -- -- 76 大额销货退回的详细情况 无 按类别对本期将发生的日常关联交易进行总金额预计的，在报告期内的实际履行情况（如有） 公司向关联方销售商品，全年预计5,000万元，报告期实际完成2,862.11万元。
向关联方采购商品，全年预计2,200万元，报告期实际完成2,022.65万元。
交易价格与市场参考价格差异较无 大的原因（如适用）
2、资产或股权收购、出售发生的关联交易 □适用√不适用公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易。
3、共同对外投资的关联交易 □适用√不适用公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。
4、关联债权债务往来 √适用□不适用是否存在非经营性关联债权债务往来√是□否应收关联方债权 关联方 关联关系 形成原因 是否存在非经营性资金占用 期初余额（万元） 本期新增金额（万 元） 本期收回金额（万 元） 广东星 野投资有限责 母公司往来款是 任公司
0 100 100 清远市星徽精密制造有限公司 全资子公代收货款是 司 10,155.437,853.738,370.01 广东星徽家居 全资子公资金短期 是 司 周转 522 80 64 利率 本期利息（万元） 期末余额（万元） 0.00%
0 0 9,639.09538 62 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 五金有限公司 深圳市 邻友通 全资孙公 科技发 借款 是 司 展有限 公司
0 3,0003,022.39 5.48% 22.39
0 广东华 徽贸易全资子公资金短期 是
0 3,881 3,870 11 有限公司 周转 司 Saca Precision全资子公 借款 是 Technolo司 gyS.rl. 21.39 21.39 关联债权对公司经营成果及财务状况的影响 除母公司100万元短期往来外，其他为上市公司为全资子公司往来款，不影响公司经营。
应付关联方债务 关联方 关联关系 形成原因 期初余额（万元） 本期新增金额（万 元） 本期归还金额（万 元） 利率 本期利息（万元） 期末余额（万元）
5、其他重大关联交易 □适用√不适用公司报告期无其他重大关联交易。
十
六、重大合同及其履行情况
1、托管、承包、租赁事项情况
（1）托管情况 □适用√不适用公司报告期不存在托管情况。
（2）承包情况 □适用√不适用公司报告期不存在承包情况。
63 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文
（3）租赁情况 √适用□不适用租赁情况说明 公司在中国大陆和香港、美国、德国和日本等国家和地区均有租赁办公室以及仓库，详细信息请见本报告第十二节十四之1重要事项承诺。
为公司带来的损益达到公司报告期利润总额10%以上的项目□适用√不适用公司报告期不存在为公司带来的损益达到公司报告期利润总额10%以上的租赁项目。
2、重大担保 √适用□不适用
（1）担保情况 担保对象名称 担保对象名称 清远市星徽精密制造有限公司深圳市邻友通科技发展有限公司深圳市邻友通科技发展有限公司深圳市邻友通科技发展有限公司深圳市邻友通科技 公司及其子公司对外担保情况（不包括对子公司的担保） 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 担保期 公司对子公司的担保情况 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 担保期 2020年04月29日 7,000 2020年06月05日 连带责任 7,000 3年 保证 2020年04月29日 6,524.9 2020年03月31日 连带责任 6,275.94 3年 保证 2020年04月29日 3,000 2020年09月24日 连带责任 3,000 3年 保证 2020年04月29日 4,200 2020年10月13日 连带责任 2,000 3年 保证 2020年 5,0002020年12月
0 3年 单位：万元 是否履行完毕 是否为关联方 担保 是否履行完毕 是否为关联方 担保 否 是 否 是 否 是 否 是 64 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文 发展有限公司 04月29日 18日 报告期内审批对子公司担保额度合计（B1） 25,724.9 报告期内对子公司担保实际发生额合计（B2） 报告期末已审批的对子公司担保额度合计（B3） 25,724.9 报告期末对子公司实际担保余额合计（B4） 子公司对子公司的担保情况 担保对象名称 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 长沙市泽宝科技有限责任公司 2018年04月24日 2019年04月800 19日 连带责任800 保证 报告期内审批对子公司担保额度合计（C1） 报告期内对子公司担保800 实际发生额合计（C2） 报告期末已审批的对子公司担保额度合计（C3） 报告期末对子公司实际800 担保余额合计（C4） 公司担保总额（即前三大项的合计） 报告期内审批担保额度合计（A1+B1+C1） 26,524.9 报告期内担保实际发生额合计（A2+B2+C2） 报告期末已审批的担保额度合计（A3+B3+C3） 26,524.9 报告期末实际担保余额合计（A4+B4+C4） 实际担保总额（即A4+B4+C4）占公司净资产的比例 其中： 为股东、实际控制人及其关联方提供担保的余额（D） 直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保余额（E） 担保总额超过净资产50%部分的金额（F） 上述三项担保金额合计（D+E+F） 对未到期担保，报告期内已发生担保责任或可能承担连带清无 偿责任的情况说明（如有） 违反规定程序对外提供担保的说明（如有） 无 采用复合方式担保的具体情况说明无 担保期5年 18,275.9418,275.94 是否履行完毕 是否为关联方 担保 否 是 558.94558.94 18,834.88 18,834.889.52% 0000
（2）违规对外担保情况 □适用√不适用65 广东星徽精密制造股份有限公司2020年年度报告全文公司报告期无违规对外担保情况。
3、日常经营重大合同 合同订立公司方名 称 合同订立对方名称 合同总金额 合同履行的进度 本期确认的销售收入金额 累计确认的销售收入
声明：
该资讯来自于互联网网友发布，如有侵犯您的权益请联系我们。